Торги на российском рынке сегодня проходят под знаком осторожности. Неоднозначный внешний фон, где европейские площадки преимущественно снижаются, вкупе с возобновлением роста рубля, отбросили ММВБ в зону отрицательных значений. Во второй половине сессии индекс, утратив уровень 2100 пунктов, торгуется с понижением на 0,45%. РТС тем временем пытается удержаться в плюсе, но заметного подъема продемонстрировать не может. Рубль повышается на 0,6% к доллару на фоне восстановления котировок нефти и ослабления спроса на американскую валюту.
В сегменте наиболее ликвидных бумаг наблюдаются практически повсеместные продажи. Исключение составляют отдельные акции, среди которых «Аэрофлот» (+0,7%), Новатэк (0,04%), ММК (+1,7%). Последние получили своеобразную поддержку на разговорах о включении в индекс MSCI Russia по итогам ноября. При этом исключение из индекса грозит «Ростелекому» и АФК «Системе». Бумаги АФК сегодня теряют порядка 0,7%. В нефтегазовом секторе, несмотря на удорожание нефти, проходят повсеместные продажи.
Активно снижаются акции «Русала» на сообщениях о том, что акционеры компании в лице Михаила Прохорова и Виктора Вексельберга решили продать часть своих акций. В частности они размещают около 3% «Русала» через механизм ускоренного формирования книги. Порядка 2,3% продает Lamesa Holding S.A., а Onexim Holdings Limited выставила на продажу 0,7% акций.
Текущее улучшение настроений на рынке черного золота не находит отражения в динамике российского рынка из-за негатива со стороны европейских площадок, где инвесторы остаются в стороне, ожидая разрешения ситуации в Каталонии. Также участники мировых рынков уже начали готовиться к завтрашнему протоколу заседания ФРС США и снижают торговую активность. В этих условиях ММВБ будет сложно вернуться в зону роста, по крайней мере, в краткосрочной перспективе.
Европейская валюта в паре с американским долларом торговалась в понедельник достаточно сдержанно на фоне низкого объема в связи с выходным днем в США. Небольшой рост рисковых активов на сегодняшней азиатской сессии произошел после заявлений представителей Европейского центрального банка.
В частности, Сабина Лаутеншлегер, член Управляющего совета Центрального банка, заявила, что Европейский центральный банк должен приступить к сокращению покупок облигаций в начале следующего года. По ее мнению, даже если регулятор примет решение по сокращению объема покупок облигаций, некоторые меры смягчения останутся.
Что касается инфляции, то Сабина Лаутеншлегер ожидает ее роста, так как восстановление экономики еврозоны не может пройти бесследно. Однако Лаутеншлегер считает, что следует сохранять мягкую политику, чтобы вернуть инфляцию к целевому уровню около 2,00%. Тут речь идет уже о процентных ставках, которые продолжают оставаться на рекордных минимумах.
Напомню, что в настоящее время ЕЦБ осуществляет покупки облигаций на сумму 60 млрд евро в месяц в рамках своей программы количественного смягчения. Многие эксперты уверены, что на заседании 26 октября эта программа будет пересмотрена.
Что касается технической картины пары EUR/USD, то лишь прорыв промежуточного диапазона сопротивления 1.1780 приведет к увеличению длинных позиций крупными игроками и обновлению таких уровней, как 1.1820 и 1.1900. Неудачная попытка зацепиться за 1.1780 может привести к возобновлению давления на евро и его снижению к месячным минимумам в район 1.1670.
Положительное сальдо текущего счета платежного баланса Японии в августе этого года выросло и составило 2,38 трлн японских иен. Произошло это благодаря высоким показателям сферы услуг. Управляющий Банка Японии Харухико Курода заявил о том, что в случае необходимости регулятор произведет изменения в денежно-кредитной политике, так как его основной задачей на текущий момент является достижение целевого уровня годовой инфляции в 2%. Пара USD/JPY оставила эти заявления без внимания.
Австралийский доллар сумел укрепиться сегодня против доллара США после новостей о том, что доверие в деловых кругах Австралии выросло. Согласно отчету NAB, индекс доверия в деловых кругах Австралии в сентябре этого года вырос на 2 пункта до 7 пунктов, тогда как экономисты ожидали рост лишь на 1 пункт. Индекс условий для ведения бизнеса в Австралии в сентябре остался без изменений, на уровне 14 пунктов.
Пока в США был выходной день, по доллару произошла небольшая коррекция и он немного сдал свои позиции. Сегодня же практически нет никаких новостей, и лишь данные по промышленному производству Великобритании смогут внести разнообразие в ход торгов. Ожидается, что темпы роста промышленного производства ускорятся с 0,4% до 0,8%, что позволит фунту развить свой успех. А вот единая европейская валюта скорее будет консолидироваться на достигнутых уровнях в ожидании завтрашней публикации текста протокола заседания Федеральной комиссии по операциям на открытом рынке.
Валютная пара евро/доллар торгуется в пределах периодического значения 1,1780, где в случае фиксации выше возможно дальнейшее движение к диапазонному уровню сопротивления 1,1820 (1,1820/1,1840).
Валютная пара фунт/доллар, формируя коррекционное движение, достигла первого значения 1,3150, где образовала мимолетное замедление. Вероятно предполагать дальнейшее движение вплоть до 1,3250, где располагается скопление из уровня и Fibo.
В понедельник рубль снова снизился к иностранным валютам, но демонстрировал более сдержанную негативную динамику в основном на фоне ослабления спроса на доллар и попыток восстановления на рынке нефти. По итогам сессии наша валюта подешевела на 0,24% и 0,32% - до 58,33 руб. и 68,49 руб. к доллару и евро соответственно.
Доллар в целом остается стабильным в предвкушении декабрьского повышения ставки. Но перспективы его дальнейшего укрепления видятся ограниченными. К тому же валюта подвержена риску со стороны сразу нескольких факторов. Это и экономические показатели, и внутренняя политика Трампа, и геополитические трудности. При этом на рынке нефти Brent не удается привлечь устойчивый спрос, и это мешает рублю. Накануне котировки едва удержались над уровнем 55, который служит важной поддержкой для Brent. Если настроения в сырьевом сегменте в ближайшее время улучшатся, эта отметка послужит плацдармом для развития восходящей коррекции. Тогда рубль почувствует себя увереннее, даже в условиях сохранения интереса к покупкам доллара.
В краткосрочной перспективе паре доллар/рубль, которая вчера была остановлена на подходе к промежуточному сопротивлению 58,50 руб., потребуется дополнительный катализатор для пробоя этой зоны. Таковым может послужить падение нефти ниже уровня 55, что представляется маловероятным. По крайней мере, определенную поддержку актив получил со стороны комментариев генсека ОПЕК о том, что рынок движется в сторону баланса. Так, в краткосрочной перспективе путь наименьшего сопротивления для доллара – вниз, с целью на 58 руб. и ниже.
Оставить комментарий
