Во второй половине дня на мировых рынках по-прежнему превалирует интерес к рисковым активам. Каталонский референдум, указавший на рост сепаратистских настроений в регионе, не смог испортить настроение инвесторам, на фоне чего большинство фондовых площадок подрастают, а такие защитные активы, как золото, иена и франк не пользуются спросом.

На валютном рынке доллар продолжает довлеть над большинством конкурентов. Европейские валюты падают на слабых данных по деловой активности в производстве. Дополнительным негативным фактором для фунта служит неопределенность вокруг Брекзита, а для евро – возросшие политические риски после референдума в Испании, где каталонцы почти единодушно выступили за отделение от страны.

Что касается рубля, здесь также господствует «фактор доллара». Пара доллар/рубль торгуется вблизи отметки 58 руб., хотя не решается на ее пробой, невзирая на новую волну распродаж на рынке нефти. Котировки Brentдостигли минимумов 20 сентября в районе 55,66 и сейчас пытаются вернуться выше уровня 56. Помимо общей утраты недавнего оптимизма, который на данный момент уже отыгран, актив ощущает на себе давление на фоне роста буровой активности в США – на прошлой неделе число действующих буровых установок в стране выросло сразу на 6 единиц.

В ходе текущей недели повлиять на поведение долларовых пар могут выступления ряда спикеров ФРС, включая главу Центробанка Джанет Йеллен. Также игроки традиционно будут ждать ключевого пятничного отчета по рынку труда. Есть опасения, что показатели будут искажены погодными факторами, но если рынок учтет этот фактор в ценах, более слабые данные не окажут сильного давления на «американца», который надеется на агрессивный тон Йеллен.

Сергей Мельников, главный аналитик GLOBALFX

Новый квартал и новая неделя начались с позитивной динамики на фондовых рынках Азии. Китай опубликовал сильные данные по деловой активности в производственном секторе. В сентябре индекс подскочил максимально с мая 2012 года в основном благодаря повышению компоненты новых заказов. Площадки Поднебесной ушли на празднование Золотой недели, что обусловит сниженную активность инвесторов. Японский Nikkei укрепился за счет ослабления иены, которая поддалась общему возвращению спроса на доллар.

В Испании референдум о независимости, прошедший в эти выходные в Каталонии, обернулся массовыми беспорядками и стычками с полицией. За отделение от Испании высказались 90% каталонцев, проголосовавших на референдуме. Таким образом, жители автономии добились права на суверенитет. Но это событие не смогло вызвать бегства от рисков на рынках, которые продолжают торговаться с боевым настроем с оглядкой на улучшение состояния мировой экономики в целом.

При этом каталонский референдум оказал умеренное давление на евро, который развивает снижение под отметкой 1.18. Ограничить медвежий потенциал валюты могут данные по деловой активности в производственной сфере еврозоны и Германии, если показатели выйдут неплохими. Но если тенденция к укреплению доллара сохранится, евро будет оставаться под давлением. Интерес к покупкам «американца» проявился на фоне разговоров о том, что новым главой ФРС может стать Кевин Варш. Его позиция считается более «ястребиной» в сравнении Йеллен и подразумевает более активное ужесточение политики Центробанка.

Тем временем на рынке нефти сохраняется тенденция к продажам. Brent консолидируется в районе 56,50, демонстрируя нисходящий уклон. Котировкам по-прежнему не удается привлечь покупателей, несмотря на то, что за последние дни актив подешевел и отошел от 2-летних максимумов. Для улучшения краткосрочного настроя потребуется возвращение выше уровня 57.

Сергей Мельников, главный аналитик GLOBAL FX