После удачного начала недели оптимизм на российском рынке начинает рассеиваться. Внешний фон уже не выглядит так позитивно, как в первой половине дня. Американские фьючерсы вышли в красную зону, предвещая перемену настроений на мировых площадках на фоне торможения роста котировок нефти, которые откатились в район $36,50 по сорту Brent. Отметившись на максимумах ноября 2015 года в районе 1856, рублевый ММВБ возвращается в зону 1830 пунктов, теряя порядка 0,5%. РТС просел на 0,8% на фоне нисходящей коррекции рубля. Доллар и евро дорожают к рублю в пределах 1%.

В лидерах роста остаются бумаги «Аэрофлота» (+2%), которые вчера обновили максимум текущего года после публикации благоприятной отчетности. Хуже рынка смотрятся котировки финансового и нефтегазового секторов. Акции ЛУКОЙЛА дешевеют на 2%, «Газпром» и Роснефть» снижаются на 1%. Определенное давление на нефтяные компании оказывает тот факт, что в ходе вчерашней встречи с президентом Владимиром Путиным они были вынуждены отказаться от наращивания добычи, что было не в их интересах. Кроме того, вопрос о повышении налоговой нагрузки на отрасль по-прежнему не решен.

НОВАТЭК (+0,25%) попросил президента РФ рассмотреть возможность допуска к экспорту газа в Европу. Стало известно, что Минэнерго уже рассмотрело соответствующее обращение, и министр энергетики Александр Новак предложил Путину поддержать просьбу компании. По его словам, это обусловит рост экспорта российского газа, а бюджет получит дополнительно 9,4 млрд руб. за счет экспортных пошлин.

От дальнейшего падения российские индексы может оградить потенциальное укрепление нефти в ответ на отчет Минэнерго США, если он отразит сокращение запасов или прирост объемов окажется гораздо ниже вчерашнего показателя от API (+9,9 млн барр.). Дополнительную поддержку энергоносителю и отечественным индексам может оказать очередное снижение уровней добычи черного золота в США.

Игорь Ковалев, аналитик ГК ИнстаФорекс

Российский фондовый рынок продолжает торговаться с позитивным настроем. Внешний фон выглядит благоприятным, а нефть продолжает двигаться в направлении уровня 37 долл./барр. Во второй половине дня ММВБ консолидируется немногим выше уровня открытия, в районе 1847, а РТС на фоне укрепления рубля растет на 2,37%, достигнув уровня 787 пунктов. Доллар/рубль несет внушительные потери, тестируя отметку 74 руб. впервые с 8 января.

Внешний позитив позволил бенчмаркам проигнорировать слабые данные по деловой активности в производственном секторе экономики РФ, где индекс ускорил спад до 49,3 от 49,8 в январе. Такой результат обусловлен максимальным за последние 1,5 года сокращением экспортных заказов.

В авангарде роста сегодня бумаги «Аэрофлота», которые раллируют на 5% в ответ на публикацию сильных финансовых результатов компании на 2015 год по МСФО. Операционная прибыль (44,107 млрд руб.) увеличилась почти в четыре раза в годовом эквиваленте, чистый убыток снизился на 62,1% г/г, а выручка выросла почти на 30% г/г.

На динамику фондовых активов под конец торгов могут повлиять детали встречи президента Владимира Путина с главами нефтяных компаний страны, где предположительно обсуждаются объемы добычи, а также вопросы приватизации компаний и налогообложение нефтяников. Тон торгам на открытии завтрашних торгов будет задавать нефть, которая ждет отчета API по запасам энергоносителя в США.

Игорь Ковалев, аналитик ГК ИнстаФорекс