Горящий прогноз по GBP/USD от 07.06.2022
Еще до открытия американской торговой сессии доллар начал уверенно усиливать свои позиции, что довольно странно. Ведь макроэкономический календарь совершенно пуст. В принципе, как и сегодня. Кроме того, в новостном фоне также не было ничего такого, что могло бы хоть как-то повлиять на развитие событий. Получается, что случившееся скорее всего лежит в плоскости технических факторов. Что в целом не удивительно, так как на фоне отсутствия явных фундаментальных факторов, рынок переключается на технические. Еще, подобная ситуация может намекать на отсутствие у участников рынка веры в перспективы Европы в целом. Ведь представители Европейского Центрального Банка уже прямо говорят о скором повышении ставки рефинансирования, которое должно стать первым с 2011 года, и что должно способствовать укреплению единой европейской валюты. Однако, общее состояние европейской экономики, в купе со все возрастающими рисками дефицита энергоносителей, которые наиболее остро стоят именно перед Старым Светом, вызывают все больше и больше опасений. Чего только стоит поездка Олафа шольца в Африку, с целью поиска альтернативных источников поставок, уже после решения Европейского Союза об отказе от российских энергоносителей. Совершенно очевидно, что даже если Европа и сможет найти замену российским нефти и газу, стоить это будет гораздо дороже. И это при том, что инфляция даже и не думает замедляться, а цены на топливо высоки как никогда прежде. В подобных условиях трудно испытывать чувство оптимизма в отношении европейской экономики.
Валютная пара GBPUSD с начало июня упорно пытается сменить торговый интерес с восходящего цикла на нисходящий. На это указывает последовательное касание района опоры 1.2450/1.2500.
Технический инструмент RSI H4 движется в нижней области индикатора 30/50, что сигнализирует о преобладающем интересе трейдеров к коротким позициям. RSI D1 движется в пределах отклонения средней линии 50, что указывает на замедление коррекционного хода.
Скользящие линии MA на Alligator H4 направлены вниз. Это сигнал к продаже фунта стерлингов. Alligator D1 имеет переплетений между линиями MA, что указывает на замедление восходящего цикла.
На торговом графике дневного периода наблюдается коррекционный ход от точки опоры 1.2155, который укладывается в тактовой составляющей нисходящего тренда. В качестве сопротивления на пути коррекции находится район сопротивления 1.2670/1.2720.
Ожидания и перспективы
Можно предположить, что длительное отсутствие обновления локального максимума указывает на завершение коррекционного хода. Основной сигнал к продаже фунта стерлингов считается стабильное удержания цены ниже значения 1.2450 как минимум в четырехчасовом периоде. В этом случае мы увидим поэтапное восстановление долларовых позиций.
Комплексный индикаторный анализ имеет сигнал к продаже в краткосрочном и внутридневном периодах ввиду движения цены в пределах района опоры. Индикаторы в среднесрочном периоде имеют переменный сигнал за счет замедления коррекционного хода.
«Нас не догонишь» в исполнении USD: доллар уходит в глубокий отрыв от иены
Сегодня утром пара USD/JPY продолжает уверенно двигаться на север. Очередное восхождение тандема связано с широким ростом доходности гособлигаций США и голубиными сигналами со стороны BOJ.
В начале вторника быки по паре USD/JPY снова кажутся неутомимыми. «Американец» поднимается по отношению к иене уже третий день подряд, пробивая на своем пути новые 20-летние максимумы.
Так, во время азиатской сессии доллар ненадолго зашел за отметку в 132,75, которой в последний раз коснулся еще в апреле 2002 года.
Росту гринбека способствует резкий скачок доходности 10-летних казначейских облигаций США. Сегодня утром показатель поднялся до 4-недельного пика в 3,05%.
К стремительному подъему доходности привели опасения по поводу сохраняющейся в США инфляции.
Индекс потребительских цен за май будет опубликован в пятницу. Если показатель останется на прежнем уровне или продемонстрирует рост, это еще больше укрепит надежды на дальнейшее ужесточение политики ФРС.
Напомним, что в этом году Федрезерв уже дважды увеличивал показатель: на 25 б.п. – в апреле и 50 б.п. – в мае. Сейчас рынки ожидают подъема ставок на половину процентного пункта в июне и июле.
А последние данные с американского рынка труда, которые оказались лучше прогнозов, вселили оптимизм и по поводу повышения ставок на 50 б.п. в сентябре.
По мере того как стратегия Федрезерва становится более агрессивной, Банк Японии все настойчивее гнет свою голубиную линию.
Это еще больше увеличивает разрыв между доходностями американских и японских гособлигаций, что является отличным триггером роста для пары USD/JPY.
Чтобы стимулировать экономику страны, пострадавшую во время пандемии коронавируса, BOJ стремится удерживать доходность 10-летних облигаций на уровне 0%.
И, похоже, в ближайшее время тактика регулятора не изменится. Об этом свидетельствует вчерашнее заявление главы японского центробанка Харухико Куроды.
В понедельник чиновник подтвердил свою непоколебимую приверженность политике контроля кривой доходности, которая удерживает краткосрочные процентные ставки ниже нуля и ограничивает доходность 10-летнего японского госдолга.
– Банк Японии будет продолжать текущий курс, направленный на смягчение денежно-кредитной политики, чтобы поддержать экономику страны, – сказал он. – Мы стремимся к благоприятному циклу, где цены растут умеренно, а корпоративная прибыль, занятость и заработная плата улучшаются.
После речи председателя BOJ пара USD/JPY, которая и без того уверенно двигалась вверх, буквально сорвалась с тормозов и всерьез нацелилась на отметку в 133,00.
Когда сегодня утром иена преодолела уровень 132,00 по отношению к доллару, министр финансов Японии Шуничи Судзуки отметил:
– Правительство внимательно следит за изменениями на валютном рынке и их влиянием на японскую экономику. Для нас очень важно, чтобы обменные курсы оставались стабильными и отражали фундаментальные экономические показатели.
Слова чиновника тут же спровоцировали очередную волну спекуляций на тему возможной валютной интервенции со стороны японских властей. Однако последовавший комментарий Х. Куроды немного остудил пыл.
– Если движение иены не будет слишком резким, слабая валюта выгодна для экономики Японии, – отреагировал глава BOJ на последнее падение курса иены.
Учитывая все заявления со стороны японского центробанка за последние дни, некоторые аналитики предполагают, что в ближайшее время пара USD/JPY преодолеет барьер 135,00.
Однако далеко не все настроены настолько оптимистично по отношению к доллару. Разумеется, большинство факторов сейчас указывает на дальнейший рост гринбека. Но то, с какой скоростью будет двигаться «американец» наверх, определится лишь в пятницу после выхода данных по ИПЦ.
Тем временем аналитики The Goldman Sachs считают, что степень роста пары USD/JPY будет ограничена в краткосрочной перспективе повышенным риском официальной интервенции со стороны японского правительства.
На удивление, находятся сейчас и ярые приверженцы медвежьего тренда этого валютного тандема. Например, стратег Кэрол Конг считает, что иена продолжит извлекать выгоду из потоков капитала в безопасные убежища до тех пор, пока текущий счет Японии будет оставаться профицитным.
Таким образом, эксперт не ожидает повторения стремительного роста пары USD/JPY, который наблюдался в марте и апреле. Вместо этого она делает ставку на консолидацию доллара вблизи вершины своего недавнего диапазона (126–131 иены).
