"Внешторгбанк" (ВТБ) в 2005 г. выпустит бонды, секьюритизированные клиентскими потоками, на 300-500 млн долл. Об этом сообщил журналистам заместитель президента-председателя банка Алексей Акиньшин.
По его словам, такой инструмент будет впервые использован российской структурой. Лид-менеджерами займа выбраны Deutsche Bank и Dresdner Bank, отметил он.
А.Акиньшин отметил, что такой вид займа предполагает схему, при которой поток клиентских средств банка идет через определенный канал, контролируемый страховой компанией, которая при размещении займа выплачивает эмитенту некую страховку. Зампред "ВТБ" подчеркнул, что на такие облигации распространяется рейтинг не эмитента, а страховой компании, а он у них обычно не ниже уровня "ААА".
Соответственно стоимость привлечения ресурсов по такой схеме, даже с учетом всех премий и комиссий, в разы ниже, чем при выпуске обычных еврооблигаций.
Комментарии отключены.
