Фондовые рынки по всему миру приближаются к своему худшему состоянию с 2008 года, когда начался мировой финансовый кризис. По последним данным, потери на рынках, вызванные коронавирусом и перспективами его дальнейшего распространения, составляют около $5 трлн.
Ранее инвесторы проявляли некоторый оптимизм, поскольку Китай начал сообщать о все меньшем числе случаев заболевания каждый день, но теперь, похоже, вирус достиг в общей сложности 55 стран на трех континентах и может начать распространяться там.
В Нигерии и Новой Зеландии также обнаружен вирус Covid-19. Первое особенно важно, поскольку многие африканские страны не имеют надежных систем здравоохранения или запасов медикаментов. Существует серьезная озабоченность в связи с тем, что менее развитые районы Африки окажутся чрезвычайно уязвимыми для этого заболевания.
Вирус продолжает распространяться в Европе. В настоящее время в Италии насчитывается около 700 больных Covid-19, в то же время Литва и Беларусь стали последними европейскими странами, в которых были зарегистрированы случаи заболевания.
Новости о вирусе рисуют мрачную картину, а аналитики становятся все более пессимистичными в отношении мировой экономики. Ранее глава МВФ Кристин Лагард заявляла, что мировая экономика проходит V-образную кривую роста, означающую лишь кратковременное сокращение с быстрым возвращением к расширению. Но теперь сценарии U-образной кривой кажутся более вероятными.
Япония является одной из стран, находящихся сейчас в зоне наибольшего риска. Теперь инвесторы начали сомневаются, что запланированная летняя Олимпиада состоится, хотя до этого еще несколько месяцев.
Нефтяной рынок продолжает падение: котировки Brent снизились к отметке $49,59 за баррель впервые за 2,5 года. Агрессивные распродажи нефти происходят на фоне опасений относительно негативного влияния на мировую экономику (а также спрос на углеводороды) распространения китайской коронавирусной инфекции.
Участники рынка ждут заседания ОПЕК+, которое состоится на следующей неделе в Вене. Инвесторы ожидают от картеля дальнейшего снижения совокупной нефтедобычи, однако вероятность этого сценария достаточно мала из-за неготовности участников согласовать дополнительную сделку.
Таким образом, котировки нефти продолжат колебаться в области минимумов чуть выше уровня $50 за баррель.
USD/RUB. 28.02. Рубль рухнул вслед за нефтяным рынком
Российская валюта продолжает обновлять максимумы в паре с долларом США на фоне падения нефтяного рынка и бегства инвесторов в защитные активы. Цена нефти Brent снизилась в пятницу к отметке $49,60 за баррель, впервые с июня 2017 года. Рынок опасается обвала спроса на нефть и топливо из-за снижения числа авиаперевозок и туристических поездок в связи с дальнейшим распространением коронавируса Covid-19 за пределами Китая.
В результате рубль снизился к уровню 67,50 впервые с января 2019 года. Однако доллар США также может оказаться под давлением, на фоне возрастающих ожиданий того, что ФРС может снизить процентную ставку на следующем заседании в марте.
Сегодня пара продолжит восходящую динамику, «быки» предпримут попытки закрепиться выше 67,50.
Канадский доллар демонстрирует сильное падение в конце недели. Текущая котировка пары USD/CAD – 1,3450. Основное давление на курс луни оказывает ситуация на нефтяном рынке, где котировки Brent снизились к отметке $50,10 за баррель. Цены упали до минимума двух лет, поскольку инвесторы опасаются, что эпидемия коронавируса может стать крупнейшим шоком для экономики со времен кризиса 2008 года.
На следующей неделе Банк Канады проведет заседание, на котором регулятор может удивить участников рынка снижением ставки, несмотря на основной прогноз, предполагающий сохранение ставки на уровне 1,75%. Комитет по обзору денежно-кредитной политики Центробанка постепенно снижает свою уверенность относительно слабости влиянии коронавируса на экономику страны.
Сегодня следует обратить внимание на публикацию квартального и месячного отчетов по ВВП. Аналитики ожидают значительного замедления роста в IV квартале, поэтому курс канадского доллара может продолжить свое падение в область 1,35.
NZD/USD. 28.02. «Пин-бар» на минимумах
Валютная пара новозеландский доллар/доллар США по итогам вчерашних торгов сформировала на дневном графике свечной паттерн «пин-бар» с опорой на уровень сопротивления 0.6300.
После небольшой коррекции цена NZD/USD продолжила снижение, обновив минимум за последние пять месяцев. Ожидаю дальнейшего развития среднесрочного тренда вниз.
Буду искать возможности для продаж согласно указанному паттерну на коррекции внутри дня. Следующая цель для снижения находится на уровне 0.6200.
AUD/USD. 28.02. «Внутренний бар» от уровня 0.6600
Валютная пара австралийский доллар/доллар США сформировала на дневном графике свечной паттерн «внутренний бар» с опорой на уровень сопротивления 0.6600.
Цена торгового инструмента AUD/USD отскочила от минимумов за последние 11 лет и скорректировалась к ближайшему уровню поддержки, дав сигнал к продажам. Сегодня пара повторно тестирует уровень 0.6600.
Ожидаю дальнейшего развития нисходящего тренд. Имеет смысл присмотреться к открытию новых сделок согласно указанной свечной модели. Ближайшая цель для продаж находится на уровне 0.6500.
Сырая нефть в настоящее время является одним из самых волатильных торговых инструментов, ее цена находится под почти постоянным давлением с начала 2020 года.
По состоянию на 17:00 мск стоимость нефти марки Brent подешевела на 3,26%, до $51,09, обновив двухлетний минимум, тогда как североамериканская нефть марки WTI – на 3,59%, до $46,98, минимума с декабря 2018 года.
Причина падения – угроза коронавируса. Ранее нефтяные котировки снижались из-за падения спроса со стороны Китая, крупнейшего в мире импортера нефти, так как предприятия и заводы оставались закрытыми или имели ограниченную мощность, а также остановки работы общественного транспорта.
После того как вирус распространился за пределы Китая – в Европу, Южную Корею и Японию, инвесторы опасаются, что другие страны будут применять аналогичные меры.
В конечном итоге все усилия ОПЕК+ по сокращению объем добычи не привели к нужному результату, поэтому организация стран-экспортеров нефти совместно с Россией на следующей неделе проведет очередное заседание, на котором предстоит обсудить дальнейший план по сдерживанию цен на нефть.
Brent. 27.02. Нефть обновила двухлетний минимум на отметке $51,60
Нефтяные цены продолжают падение на фоне бегства инвесторов из рисковых активов. Brent обновила минимальное значение августа 2017 года на уровне $51,60 за баррель.
Давление на весь блок рисковых активов оказывают беспокойства инвесторов по поводу распространения нового коронавируса за пределами Китая. Все большее число стран предполагает, что текущая эпидемия может перерасти в глобальную пандемию, что усиливает негативные настроения на рынках, спровоцированные страхами за мировую экономику и спрос на нефть.
Поддержать нефть не смог и вчерашний отчет от Минэнерго США, согласно которому запасы сырой нефти в США выросли всего на 0,45 млн баррелей за неделю, а не на 2 млн, как ожидалось ранее.
USD/RUB. 27.02. Рубль ослаб до минимумов сентября 2019
Российская валюта продолжает свое снижение, приближаясь к отметке 66,00. Давление на рубль оказывает бегство инвесторов из рисковых активов на фоне дальнейшего распространения коронавирусной инфекции по миру.
Неблагоприятный внешний фон отразился и на итогах еженедельного размещения ОФЗ. Спрос на бумаги составил лишь 13,3 млрд руб., что оказалось в разы ниже, чем на аукционах последних месяцев.
Дополнительное давление на курс рубля оказывает и ситуация на нефтяном рынке, где цены на Brent снизились к уровню $51,77 за баррель. В течение дня пара продолжит свой рост к уровню 66 рублей.
EUR/USD. 27.02. Евро резко вырос до 1,0950
Курс евро сегодня демонстрирует существенный подъем – до отметки 1,0950. Поддержку валюте оказывают технические факторы: большая часть операций carry trade на развивающихся рынках фондируется за счет евро, который укрепляется при уходе инвесторов из рисковых активов. А аппетит к риску на глобальных площадках продолжает снижаться на фоне дальнейшего роста распространения коронавируса за пределами Китая.
Однако рост евро вряд ли окажется долгосрочным, поскольку доллар США все еще остается сильным, а макроэкономические данные из США продолжают сигнализировать о стабильности американской экономики. Продажи новых домов в США за январь выросли до 764 тыс. против 708 тыс. месяцем ранее. Выросла и цена нового дома – на 14% только за январь.
Сегодня следует обратить внимание на выступления главы ЕЦБ Кристин Лагард и Эванса из ФРБ Чикаго, а также на выход статистики по ВВП США за IV квартал 2019 года. Ожидается показатель на уровне 2,1%.
GBP/USD. 27.02. «Поглощение» от круглого уровня 1.3000
Валютная пара фунт стерлингов/доллар США сформировала на дневном графике свечной паттерн «поглощение» с опорой на уровень сопротивления 1.3000, усиленный линиями экспоненциальных скользящих средних за 21 и 60 дней – EMA 21 и EMA 60.
Цена GBP/USD отскочила от ключевого уровня 1.3000, дав сигнал к продажам. Хотелось бы увидеть дальнейшее развитие тренда вниз. При этом безопаснее входить в рынок после пробоя нижней границы бокового канала 1.3000-1.2850, проходящей по линии EMA 200.
USD/CHF. 7.02. «Доджи» над уровнем 0.9750
Валютная пара доллар США/швейцарский франк по итогом вчерашнего дня сформировала на дневном графике свечную модель «доджи» над уровнем сопротивления 0.9750, в месте пересечения линий экспоненциальных скользящих средних за 21 и 60 дней – EMA 21 и EMA 60.
Сегодня цена USD/CHF повторно тестирует уровень 0.9750. Если продавцы продавят указанное сопротивление, тогда можно будет говорить о переломе тренда и возвращении к боковику. От новых сделок воздерживаюсь, слежу за развитием ситуации
Немецкий институт экономических исследований DIW сообщил, что экономика Германии оказалась близка к стагнации в первом квартале 2020 года из-за вспышки коронавируса. По оценкам организации, ВВП страны увеличится всего на 0,1% по сравнению с предыдущим кварталом, а под ударом окажется, в основном, промышленный сектор экономики.
Глава экономического подразделения института Клаус Михельсен отметил также, что влияние эпидемии коронавируса остается неясным, а ущерб невозможно подсчитать. Однако специалисты уверены, что немецкая промышленность пострадает больше всего, поскольку вспышка вируса неминуемо приведет к перебоям в поставках оптовой продукции из Китая.
Согласно данным Федерального статистического агентства ФРГ (Destatis), ВВП Германии в IV квартале 2019 года остался неизменным в сравнении с показателями предыдущих трех месяцев. За весь прошлый год крупнейшая экономика Европы выросла всего на 0,6%, минимальными темпами со времен долгового кризиса в еврозоне в 2013 году.
Brent. 26.02. Нефть вернулась к минимумам начала февраля
Нефтяные котировки продолжают снижаться на фоне пониженного аппетита к рисковым активам в условиях распространения нового коронавируса за пределами Китая. Текущая цена Brent – $53,33 за баррель.
Число заболевших новым вирусом Covid-19 в Южной Корее превысило 1000 человек, а в Италии насчитывается уже более 300 случаев заражения. В результате нефтяной рынок оказался под давлением возможного введения во многих странах ограничительных мер, направленных на борьбу с вирусом.
Дополнительное давление на нефть оказало выступление главы Международного энергетического агентства Ф. Бироля, в котором он отметил, что агентство намерено пересмотреть вниз прогноз по спросу на нефть в текущем году.
Сегодня следует обратить внимание на статистику от Минэнерго США по запасам сырой нефти в США. Аналитики ожидают рост запасов на 2 млн баррелей за неделю. Этот фактор также окажет негативное воздействие на курс «черного золота».
USD/RUB. 26.02. Рубль закрепился выше уровня 65,00
Российская валюта продолжает оставаться выше уровня 65,00, двигаясь в русле прочих валют развивающихся стран. Давление на рубль оказывают панические настроения на глобальных площадках, вызванные дальнейшим распространением коронавируса за пределами Китая.
Под наибольшим давлением находятся валюты, напрямую зависящие от экспорта сырьевых товаров. Да и сама нефть демонстрирует снижение, оказывая дополнительное давление на курс рубля. Текущая котировка Brent – $53,53 за баррель.
Кроме того, вчера завершился налоговый период в РФ, поэтому дальнейшая динамика российской валюты будет, в основном, понижательной. А сегодняшнее размещение ОФЗ не окажет заметной поддержки рублю (в условиях ослабленного аппетита к рисковым активам на глобальных площадках).
EUR/USD. 26.02. Евро снижается от уровня 1,09
На глобальных площадках продолжают доминировать негативные настроения, поскольку инвесторы опасаются, что эпидемия коронавируса может перерасти в глобальную пандемию. Как известно, число заболевших за пределами Китая продолжает устойчиво расти.
Вчера президент США Дональд Трамп заявил о том, что вакцина против вируса будет скоро готова, а также объявил о грядущем снижении налогов на средний класс в США, однако эти новости не оказали поддержки доллару. Текущая котировка пары – 1,0870.
Евро укрепляется уже на протяжении нескольких дней. Поддержку валюте оказывают технические факторы: большая часть операций carry trade на развивающихся рынках фондируется за счет евро, который укрепляется при уходе инвесторов из рисковых активов.
Однако коронавирус продолжает распространяться по Европе, что ставит европейскую валюту под удар. В течение дня ожидаем снижение евро от уровня 1,09.
BTC/USD. 26.02. Снижение к линии EMA 60
Пара BTC/USD в ходе вчерашних торгов пробила уровень сопротивления 9500, усиленный линией экспоненциальной скользящей средней за 21 день – EMA 21, снизившись до отметки 9000, к линии EMA 60.
Цена Биткоина сломала поддержку на трендовой линии и, по всей видимости, перейдет к движению в рамках широкого бокового канала 9000-10000. При этом также не исключаю дальнейшего снижения к уровню 8500, линии EMA 200. Продажи рискованны, наблюдаю за развитием ситуации.
AUD/USD. 26.02. «Доджи» на минимумах
Валютная пара австралийский доллар/доллар США сформировала на дневном графике свечной паттерн «доджи» на уровне сопротивления 0.6600.
Цена AUD/USD три торговых дня подряд консолидировалась на уровне 0.6600, а сегодня продолжила снижение, обновив минимум с апреля 2009 года на отметке 0.6568.
По всей видимости, пара продолжит движение в рамках нисходящего тренда. Ближайшая цель для продаж находится на уровне 0.6500.
Инвестиционный банк Morgan Stanley пересмотрел прогноз роста российской экономики в 2020-2021 годах, учитывая ожидаемое смягчение бюджетной и денежно-кредитной политики в РФ.
Прогноз роста ВВП России в 2020 году был повышен аналитиками с 1,7% до 1,9%, в 2021 году – с 2% до 2,2%. По мнению специалистов организации, российские власти сейчас более сфокусированы на переходе от режима «стабильности в экономике» к режиму «ускорения роста».
Ожидается, что правительство РФ сможет существенно повысить эффективность национальных проектов, а также расширить пространство для дальнейшего смягчения денежно-кредитной политики. К концу 2020 года ключевая ставка в России может быть установлена на уровне 5,5%. Более того, аналитики отметили российский рынок акций как самый привлекательный в регионе EEMEA.
Brent. 25.02. Нефть снижается, реагируя на новости по коронавирусу
Нефтяные цены двигаются в тренде с другими рисковыми активами, снижаясь на фоне опасений по поводу экономических последствий эпидемии коронавируса в европейских странах. Напомним, за минувшие выходные Италия стала эпицентром распространения нового вируса, в стране насчитано уже более 200 случаев заражения.
В результате вчера Brent снизилась до отметки $54,66, восстановившись сегодня к $55,60 за баррель. От более сильного падения нефть удерживают данные из Китая о постепенном восстановлении активности.
Сегодня и завтра следует обратить внимание на выход данных по запасам сырой нефти в США от Американского института нефти (API) и Минэнерго страны. Эксперты ожидают рост запасов.
USD/RUB. 25.02. Пара преодолела уровень 65,00
Рубль теряет свои позиции в паре с долларом на фоне снижения аппетита к риску со стороны инвесторов. По итогам вчерашних торгов фактически все валюты развивающихся стран оказались в красной зоне на фоне дальнейшего распространения коронавируса за пределами Китая. Текущая котировка пары – 65,15 рублей.
На сегодня приходится пик налоговых платежей, после чего рубль утратит его поддержку. Нефть Brent также демонстрирует ослабление, создавая дополнительный негативный фон для рубля. Таки образом, в текущих условиях российская валюта продолжит свое снижение в области выше 65 руб.
EUR/USD. 25.02. Евро под давлением на фоне распространения коронавируса в Италии
Настроения на глобальных площадках вновь ухудшаются на фоне резкого увеличения количества случаев коронавируса за пределами Китая. Новым эпицентром вспышки стала северная Италия, где на данный момент зафиксировано более 200 случаев заболевания. Подобная ситуация оказывает давление на курс европейской валюты, поскольку дальнейшее распространение заболевания может привести к существенному снижению ВВП европейских стран в будущем.
Пара EUR/USD продолжает двигаться в диапазоне 1,08-1,09. Текущая котировка евро – 1,0830. Вчера валюта существенно выросла после выхода индекса делового климата IFO Германии: показатель неожиданно вырос до отметки 96,1 пункта, в то время как аналитики ожидали снижения до 95,3.
Сегодня следует обратить внимание на выступление Ричарда Клариды из ФРС – политик намерен осветить тему влияния коронавируса на экономику США и прояснить дальнейший курс движения монетарной политики ФРС.
XAG/USD. 25.02. «Пин-бар» от максимумов
Торговая пара серебро/доллар США сформировала на дневном графике свечную модель «пин-бар» с опорой на уровень сопротивления 18.50.
Цена XAG/USD обновила максимум с начала года после чего дала сигнал о начале коррекции. Ближайший уровень поддержки находится на уровне 18.00, у линии экспоненциальной скользящей средней за 21 день – EMA 21.
Хотелось бы увидеть завершения коррекции и продолжения роста по тренду вверх. При этом, если продавцы продавят уровень 18.00, существует высокая вероятность дальнейшего снижения до отметки 17.60, к линии EMA 60.
USD/CHF. 25.02. Коррекция к месту схождения линий EMA 21 и EMA 60
Валютная пара доллар США/швейцарский франк снизилась до отметки 0.9775, к месту пересечения линий экспоненциальных скользящих средних за 21 и 60 дней – EMA 21 и EMA 60.
Цена USD/CHF отскочила от уровня 0.9850, линии EMA 200, и скорректировалась к трендовой линии. По завершению коррекции хотелось бы увидеть дальнейшего развития восходящей тенденции.
Слежу за появлением сигналов к покупкам. Среднесрочный ориентир для роста находится на уровне 0.9900.
Согласно сообщению Министерства экономического развития РФ, темпы роста ВВП замедлились в январе до 1,6% в годовом исчислении с 2,3% в декабре. Ранее ведомство оценивало рост экономики в декабре на уровне 2,4% по сравнению с 1,9% в ноябре.
Представители Минэк отметили, что основной вклад в рост ВВП внесли обрабатывающая промышленность и торговля. Показатели обрабатывающей промышленности в январе продолжили устойчиво расти на фоне сохранения позитивной динамики в ключевых несырьевых отраслях – пищевой промышленности, химическом комплексе и деревообработке. А годовые темпы роста оборота розничной торговли в январе достигли максимального с декабря 2018 года уровня.
При этом сферы строительства и добычи полезных ископаемых сохраняют слабую динамику выпуска.
В текущем году российское правительство ожидает ускорения темпов роста ВВП до 1,9%, в то время как ЦБ РФ прогнозирует рост в интервале 1,5-2,0%.
Российская валюта оказалась под давлением, двигаясь в русле всех рисковых активов. Поводом для распродаж выступают опасения относительно последствий коронавируса для экономической активности во всем мире. В результате пара USD/RUB выросла к отметке 64,30 руб.
Дополнительное давление на российскую валюту оказала санкционная риторика США в отношении «Роснефти». Также накануне прозвучали заявления от Госдепа США и МИДа Британии о возможных дополнительных санкциях в связи с кибератаками против правительства Грузии.
Нефть Brent также снижается, достигнув уровня $58,20 за баррель. Нисходящая динамика нефтяного рынка является еще одним фактором давления на курс рубля.
EUR/USD. 21.02. Тенденция на укрепление доллара продолжается
На глобальных площадках вновь наблюдается рост негативных настроений в связи с резким увеличением числа зараженных коронавирусом в Южной Корее. При этом на рынках сохраняется тренд на укрепление доллара США, который растет в парах с основными валютными конкурентами.
Вчера был опубликован индекс деловой активности от ФРБ Филадельфии, который резко вырос до 36,7 пунктов. Позитивные региональные данные дают основания ожидать роста индекса деловой активности ISM по США в целом, что поддерживает доллар.
Сегодня была опубликована статистика по деловой активности в Европе. Индекс деловой активности в производственном секторе (PMI) Германии вырос от отметки 45,3 до 47,8 пункта. Эксперты прогнозировали снижение до 44,8. Сводный индекс менеджеров по закупкам IHS Markit (PMI) Франции также вырос: до 51,9 пункта в феврале с 51,1 в январе. Аналитики прогнозировали значение 51,0 пункта.
Однако эта статистика оказала евро лишь временную поддержку – котировки пары сумели подняться чуть выше уровня 1,08, но рост быстро сменился снижением. В течение дня евро продолжит свое падение в область ниже 1,08.
USD/CHF. 21.02. «Доджи» на линии EMA 200
Валютная пара доллар США/швейцарский франк сформировала на дневном графике свечной паттерн «доджи» под уровнем сопротивления 0.9850, на линии экспоненциальной скользящей средней за 200 дней – EMA 200.
Цена USD/CHF достигла ближайшей цели для роста на отметке 0.9850, расположенной в области двухмесячных максимумов, а сегодня корректируется по направлению к пробитому ранее уровню 0.9800.
По завершению коррекции хотелось бы увидеть дальнейшего развития тренда вверх. При этом в покупки безопаснее входить после того, как быки преодолеют сопротивление на 0.9850, закрепившись выше линии EMA 200.
Оставить комментарий
