Официальные курсы Банк России, на сегодня, 10 апреля, установил на уровне 56,92 рублей за единицу американской валюты и 60,57 рублей за единицу европейской валюты. По отношению к предыдущему дню курсы валют выросли на 0,85% и 0,80% соответственно.
Пятница оказалась довольно волнительным днем для биржевиков, ведь помимо авиаударов по Сирии, активно обсуждалась дальнейшая перспектива российско-американских отношений. На этом фоне даже статистика по рынку труда Америки, ушла на второй план, а рубль весь день находился под давлением.
Нефтяные цены проигнорировали рост числа буровых установок, хотя он не прекращается уже более 12 недель подряд, и закончили торги на положительной территории. За неделю до 7 апреля общее количество установок выросло на 15 единиц (10 нефтяных и 5 газовых).
Многие сейчас бояться того, что администрация президента США Дональда Трампа готова к вводу новых ограничительных мер против России и Ирана, оказывающих поддержку официальным властям Сирии. По крайней мере о такой возможности в выходные заявила постоянный представитель США при ООН Никки Хейли.
Если санкции будут введены, то это больно ударит не только по рублю, но и по всем российским активам. Что же касается курсов валют, то доллар в паре с российской валютой образовал модель «бычье» поглощение по итогам прошлой недели, что открывает дорогу в район 57,7-58 рублей. Евро же пока таких успехов не достиг, но также может продолжить рост в направлении уровня 61,5-61,6 рублей, где пролегает ближайший уровень сопротивления.
Анастасия Игнатенко, ведущий аналитик ГК Телетрейд
После нанесения США ракетного удара по сирийской авиа базе на рынках началась торговля risk-off, то есть инвесторы начали уходить от риска. Это привело к укреплению японской валюты на 0.5 проц. до 110.30, золота на 1 проц. до 1263 долл. за унцию и росту цен на нефть на 2 проц. до 55.70 по бренту. Традиционная логика торгов в пятницу, особенно когда выходят данные пэйроллс, а они именно сегодня и публикуются в 15.30 мск, сломлена - теперь на рынках работает военно-политическая повестка. Игроки будут следить за заявлениями российсского МИДа, МинОбороны, реакцией США и т.д. Эскалация конфликта приведет к резкому снижению мировых фондовых индексов, росту цен на нефть и золото, ослаблению российского рубля. Пока говорить о каких-то уровнях очень сложно.
Для игроков на повышение сегодняшний день может сложиться удачно. Нефть резко выросла в цене после того, как стало известно, что США нанесли ракетный удар (60 ракет Томагавк) по военному аэродрому в сирийской провинции Хомс. Как прокомментировал это Дональд Трамп, это является ответом на предполагаемое использование сирийскими вооруженными силами химического оружия в Идлибе.
Сейчас стоимость эталонных марок Brent и WTI поднялась до уровней 55,73$ и 52,57$ за баррель. Но надо отметить, что такой рост котировок может быть очень недолговременным, об увеличениигеополитической напряженности на Ближнем Востокеможно будет говорить только при условии выхода конфликта за пределы Сирии. А пока это носит местный характер, реакция рынка может оказаться весьма непродолжительной.
Так что таким «подарком» для тех, кто удерживает «лонги», особенно по нефтяным бумагам, стоит воспользоваться.
Также в плюсе окажутся и акции банков, традиционно дорожающие при росте рубля. А самая нефтяная бумага - «Сбербанк» сегодня может получить двойную выгоду, так как именно сегодня компания публикует финансовую отчетность по РСБУ за Iквартал 2017 года.
Полагаю, что мы сегодня может увидеть рост котировок обыкновенных бумаг до зоны 170 рублей, привилегированных до 128-129 рублей. Выше я не вижу.
Через эти рубежи проходят сильные уровни сопротивления. В «обычке» это пробитый восходящий тренд от января 2016г. Что касается «префов», то выше 130 рублей акции находились совсем непродолжительное время и даже закрытие января 2017г. говорит, что забросы выше не стоит воспринимать всерьез.
Да и самому индексу ММВБ до цели в виде уровня 2100 пунктов осталось всего около 2%. На уровне 2080 пунктов находится ЕМА21 на неделях, а на уровне 2085 пунктов ЕМА100 на днях, эти скользящие могут выступить в роли сопротивлений на пути к вышеуказанной цели.
Так что легких торгов не ждите.
Да и день сегодня насыщен статистикой. В первую очередь - это ежемесячная статистика по рынку труда Америки и безработицы за предыдущий месяц. Выйдет в 15-30 МСК. Ожидается прирост рабочих мест на уровне 174 тыс. против 235 тыс. месяцем ранее и сохранение показателя безработицы на уровне 4,7%.
Позже в 21-00 МСК будут обнародованы данные по буровым установкам от Baker Huges. И вот здесь уже интереснее. Насколько стабильны будут нефтяные котировки к концу дня, не будет ли весь подъем нивелирован данными о продолжающем росте буровых. И останется ли задел для игры на повышение на следующую неделю.
Основное сопротивление по смеси Brent проходит на уровне 56,50$ за баррель, промежуточное на уровне 56$ за баррель - это бывшая линия поддержки тренда ноября-марта, а линия поддержки локального восходящего тренда находится на уровне 54,8-55$ за баррель. К какой из них направится цена?
Анастасия Игнатенко, ведущий аналитик ГК Телетрейд
Резкую напряженность на рынках вызвал неожиданный удар США ракетами «Томагавк» по авиабазе правительственных войск Асада в Сирии. Он меняет геополитическую картину. Впервые американцы открыто действуют против сил, которые считаются союзниками в общей борьбе против ИГИЛ. Это удар и по России - прямому союзнику Асада. И сразу после теракта в Санк-Петербурге, который связывают с ИГИЛ.
Финансовый рынок не любит внезапного негатива, реагирует «бегством от рисков» Защитные активы растут в цене. Золото обновило годовой максимум, уйдя выше $1264. Японская йена как валюта-убежище в паре с долларом вновь тестирует отметку 110.
Исключением, на первый взгляд кажется нефть. Типичный рисковый актив повышает котировки, уйдя рывком к уровню около $56 по Brent. Но дело связано с тем, что негатив идёт именно из нефтяного региона, и распространение конфликта может привести к сокращению поставок нефти. Технически же цены вернулись в старый коридор $54,5 - 57,2, полностью нивелировав мартовское снижение. Сейчас цели $56-57 вполне реальны. Движение вверх более вероятно, даже при возможной технической коррекции после роста последних дней. Спрос на черное золото подкрепляется близким летним автомобильным сезоном, возможностью продления в мае соглашения о сокращении добычи ОПЕК+.
Российские активы, несмотря на рост нефти, также окажутся под двойным ударом «Томагавков». Во-первых, как традиционные рисковые инструменты. Во-вторых, как представители «пострадавшей» стороны от агрессивных действий США. Возросла опять напряженность между США и Россией. В таких условиях индекс Мосбиржи (индекс ММВБ) может упасть к 2000 п.
Пара доллар/рубль показала техническую фигуру разворота, оттолкнувшись вверх от поддержки в районе 56 руб. Сейчас из-за описанных событий вероятен рост к 57 и выше. Возможно, и инвесторы керри-трейд оценят возросшие риски вложений в российскую валюту, что приведёт к оттоку средств.
Этому способствует и новый прогноз Минэкономразвития, который можно воспринимать как вербальную интервенцию, высказанную М.Орешкиным. Он прогнозирует усиление доллара к концу года до 68 руб. Правда, при цене нефти в районе $40/барр. Но даже при более высоких ценах углеводородов рубль станет слабеть и может уйти ниже 60 руб. из-за экономических проблем и под действием грядущего снижения ставки ЦБ.
Протоколы ФРС поддержали доллар, поскольку показали обсуждение перспективы снижения баланса Федрезерва с продажей его активов. Это ужесточит денежную политику, ограничит объём денежной массы.
Одновременно порадовали «быков» данные с рынка труда от ADP об увеличении числа рабочих мест на 263 тыс., что лучше прошлого значения и прогноза. Это привело к тому, что впервые вероятность повышения ставки ФРС в июне превысила 50%, по данным фьючерсов. Сейчас такая вероятность составляет уже 55,7%, хотя ещё неделю назад была 43%. Поэтому индекс доллара DX на Форекс перебил вверх локальный максимум и сильное сопротивление на уровне 100,5 п. Теперь он устремлён к 101 п.
Нефтяные котировки от снижения вновь перешли к росту. Это парадоксально, поскольку, казалось бы, многое против них. Усиление доллара, повышение вероятности роста ставки и снижение поэтому рисковых активов, неожиданное повышение запасов в США на 1,5 млн. барр. и добычи почти до 9,2 млн. барр. в сутки, по информации Минэнерго.
Но нефть растёт в преддверии летнего увеличения спроса и в надежде на продление в мае соглашения о сокращения добычи ОПЕК. Brent штурмует важное сопротивление $54,5 и в случае его пробития может уйти к $55 и выше.
Такие условия, казалось бы, исключительно благоприятны для рубля. Тем более, что вышли данные о снижении инфляции до 4,3% в марте, что позволяет прогнозировать реальность достижения цели ЦБ в 4% до конца 2017 г., а то и ранее. Однако и здесь есть противоречивость. Чем ниже инфляция, тем более вероятно дальнейшее уменьшение ключевой ставки ЦБ уже в апреле и сокращение доходности гособлигаций. Рынок просчитывает такую возможность , равно как и увеличение сезонного весенне-летнего спроса на импорт, а следовательно, на иностранную валюту. Таким образом, на рубль действуют противоположно направленные факторы. Именно это не даёт пока паре доллар/рубль уйти ниже поддержки 55,8 руб/дол. Технически на графике сформирована разворотная модель, показывающая более высокую вероятность усиления доллара к 57 руб/дол. Особенно если день 6 апреля закроется выше цены открытия 56,37 руб/дол.
Вчера Росстат опубликовал данные по инфляции за март и Iквартал 2017 года. Инфляция в РФ в марте 2017г. резко замедлилась до рекордно низкого для этого месяца показателя 0,1% с 0,2%. За январь-март 2017 года цены выросли всего на 1%. Как сообщается, такой низкой инфляция в марте не была за все время наблюдения с 1991г. До этого минимальный показатель был зафиксирован в марте 2013 года - 0,3%.
Полагаю, что это замечательные новости для нашего регулятора, который наметил опустить данный показатель до 4% рубежа. Пока всё идёт по плану.
Рубль продолжает выглядеть сильно, хотя при спуске за уровень 56 рублей по американской валюте и в район 59,5-60 рублей по европейской, желающих купить валюты становится больше.
Возможно, сегодня они проявят себя более агрессивно после того как надежды на сокращение запасов нефти не оправдались. Как гласит отчет EIA, коммерческие запасы нефти в США за неделю, завершившуюся 31 марта, выросли на 1,6 млн. баррелей, или на 0,3% - до 535,5 млн. баррелей.
Тем не менее, в преддверии этих данных «быки» по нефти чувствовали себя уверенно и смогли реализовать цель роста в виде уровня 55$ за баррель марки Brent. В данном районе пролегают промежуточные сопротивления, прохождение которых позволит открыть дорогу в направлении зоны 56,5-57$ за баррель. Текущее снижение пока вписывается в рамки вновь сформированного локального тренда на повышение, допустимо даже сползание цен до уровня 53,50$ за баррель, но не ниже.
Это означает, что некоторая заминка в росте нефтяных цен не должна препятствовать продолжению восходящей динамики на российском рынке акций. Вчера наши индексы ММВБ и РТС выросли на 1,51% и 1,45%, поднявшись до уровней 2056,32 и 1152,49 рублей соответственно.
Рублевый индекс продолжает тянуться к уровню 2100 пунктов, будет или нет его идеальное исполнение не знаю, но мне будет достаточно достижения зоны 2075-2080 пунктов. Я по-прежнему придерживаюсь сценария, в котором вижу новые годовые минимумы по индексу.
Поэтому повторюсь, что при приближении к уровня 2100 пунктов по индексу ММВБ советую всем выйти из «лонгов» по крайней мере, по «голубым фишкам».
Кстати если вы еще не знали, то «Московская биржа» переименует индекс ММВБ в индекс «Мосбиржи» - MOEX Index и позже произведет изменения и в методологии его расчета. Биржа рассчитывает осуществить все изменения (включая внесение изменений в методику расчета индексов Московской биржи и биржевые регламенты) в IV квартале 2017 года.
Анастасия Игнатенко, ведущий аналитик ГК Телетрейд
На четверг, 6 апреля 2017 года, Центральный банк установил следующие официальные курсы. 55,89 рубля за 1 доллар и 59,69 рубля за 1 евро.
События на рынке идут драматично. Нефтяные цены 5 апреля в рывке поднимались выше 55 долларов за баррель по Brent из-за данных института API о снижении запасов в США. Но вечером в среду вышли неожиданные официальные данные о том, что запасы выросли на полтора миллиона баррелей. И котировки вновь упали к 54 долларам.
Рубль не мог не ответить на это. Ведь в течение дня среды пара доллар/рубль снижалась и даже пробила предыдущую сильную поддержку на 55,9 рублей за доллар. Это произошло из-за повышения цен нефти и информации об уменьшении инфляции в марте до 4,3%. Но внезапная остановка усиления нефти обрушила рубль и увела пару вверх, к 56,4 руб.
Теперь в техническом плане сформирована фигура возможного разворота тенденции, что способно увести доллар постепенно к уровню 57 руб. Нижней границей поддержки выступает 55,8 руб. за доллар.
Запасы нефти в США, по данным института API, снизились на 1,8 млн. барр. Но особенно примечательно, что более сильно упали объёмы бензина перед автомобильным сезоном - на 2,6 млн. барр. Если раньше запасы только росли - меньшими или большими темпами, то теперь идёт их прямое сокращение. Сегодня выходят официальные данные о них от Миэнерго, и также предполагается снижение. Так что происходит, как в поговорке: «запас карман не тянет», в том смысле, что чем меньше запас, тем лучше для ценового «кармана».
Рынок наконец начал прозревать. Становится понятно, что чем ближе к лету, тем явственнее в мире проявление уменьшение добычи в ОПЕК+ , с одной стороны, и повышение спроса, с другой. И наращивание предложения американскими сланцевиками не поспевает за этим процессом.
ОПЕК нехотя пожертвовала примерно 1% своей доли на мировом рынке, но эффект от этой жертвы оправдывает её. Продление 25 мая соглашения о сокращении добычи на вторую половину года вполне вероятно.
Котировки Brent поднялись выше $54, как мы и предполагали вчера. Но теперь важным препятствием выступает сопротивление $54,7-55 - прошлые локальные минимумы начала года. От них возможен коррекционный отход вниз к $53-53,5, в случае, если данные по снижению запасов не превысят цифры APIи пока не будет новых драйверов роста. В целом же предполагаем в среднесрочной перспективе преодоление рубежа $55, что выведет котировки к $56,5-57.
И нефть стала вновь в большей степени влиять на рубль. Именно это поддержало его во вторник, когда пара доллар/рубль штурмовала снизу уровень 57 руб/дол. Атака не удалась, и вновь актуальной остаётся поддержка последних дней на 55,9. В принципе её пробитие может увести цену на 55. Однако предполагаем, что даже в этом случае впоследствии российская валюта будет несколько ослабевать из-за сезонного повышения спроса на импорт и уменьшения доходности российских активов, вероятного продолжения уменьшения ключевой ставки ЦБ. Но теперь, при тенденции возобновления роста нефти, рубль на Форекс не выглядит уже чрезвычайно перекупленным. Рублёвая цена барреля Brent снова выше 3000 руб. Поэтому потенциал укрепления пары доллар/рубль пока ограничен сопротивлением 57-57,5 руб/дол.
В ходе вчерашних торгов стоимость золота поднималась до уровня 1263,35$ за унцию, однако к закрытию котировки вернулись в район 1258,40$ за унцию.
К сожалению, классифицировать пробой зоны 1260-1265$ за унцию наверх не удалось. Дело в том, что данная зона является важным сопротивлением на пути к дальнейшему росту данного драгметалла, так как на него приходятся последние локальные максимумы, а также через него проходит наклонная линия сопротивления, идущая от июля 2016 года.
Взятие этого рубежа откроет дорогу котировкам в направлении таких целей как 1280$ и 1300$ за унцию.
Кстати говоря, аналитикиCiti отметили в своем обзоре, что поддержку ценам на золото в последнее время оказывает ухудшение показателей доходности государственных американских облигаций. Они также не исключают прорыва выше 1265$ и роста цен к 1300$ за унцию. Однако стоит отметить, что во втором полугодии эксперты будут делать ставку на падение стоимости из-за дальнейшего ужесточения политики ФРС.
Сегодня мы можем проверить реакцию товарно-сырьевого рынка, в части сектора драгметаллов, на одно из таких событий. Вечером в 21-00 МСК будут опубликованы протоколы предыдущего заседания Комитета по открытым рынкам.
Сможет ли золото организовать прорыв накануне выхода этих данных или замрет в нерешительности?
В паре с золотом я также часто анализирую и серебро. Именно этот инструмент меня приятно удивил, так как сыграл на опережение. Серебро торгуется вот уже 5 сессий за пределами аналогичной линии сопротивления. Определенно это можно считать плюсом, дающим основание ожидать дальнейшей восходящей динамики по нему. В качестве целей здесь просматриваются такие ориентиры как 18,5$ и 18,95-19$ за унцию соответственно.
И самое главное, откуда взялись вышеуказанные уровни? Углубляться в дебри не буду, но я считаю, что оба инструмента сейчас рисуют восходящий зигзаг, где первая часть (волна А) пришлась на период декабря 2016г. - февраля 2017г. Вторая часть (волна С) зависит от первой, и может составлять 50%; 61,8% или даже 100%. Эта волна, как правило, быстрее первой и обычно переписывает ее пик.
О том, что пришло время инвестировать в золото и серебро я писала и ранее (обзор от 17 марта). И пока время до следующего заседания ФРС у нас еще есть, полагаю, что драгметаллы успеют достигнуть поставленных целей.
Анастасия Игнатенко, ведущий аналитик ГК Телетрейд
Официальные курсы Банк России, на сегодня, 5 апреля, установил на уровне 56,55 рублей за единицу американской валюты и 60,24 рублей за единицу европейской валюты. По отношению к предыдущему дню курсы валют поднялись на 0,74% и 0,58% соответственно.
Но как я уже отмечала ранее, настроения на сырьевом рынке меняются довольно быстро. И если в первой половине дня нефтяные фьючерсы играли на стороне укрепления иностранных валют, то во второй половине вторника они перешли в лагерь рубля.
К тому же согласно данным от американского института нефти (API), запасы нефти в стране сократились на 1,83 млн. баррелей; запасы бензина на 2,56 млн баррелей и запасы дистиллятов на 2,09 млн. баррелей.
Также аналитики ожидают снижения запасов и по данным от EIA, которые будут опубликованы в 17-30 МСК. В среднем, эксперты прогнозируют снижение запасов сырой нефти на 1,5 млн. баррелей.
До реализации технической цели роста по смеси Brent уже недалеко, уровень 55$ за баррель вот-вот будет достигнут, а фигура «двойное дно», имевшаяся на дневном графике контракта, будет отработана наверх.
Все это означает лишь то, что ценам на «черное золото» удалось избежать негативного сценария, а следовательно российская валюта продолжит торговаться вблизи многомесячных максимумов против американской и европейской валют.
Помимо этого сегодня Минфин России проведет аукционы по размещению рублевых облигаций на общую сумму 42.9 млрд. рублей, что обычно подстегивает спекулятивный спрос и также оказывает поддержку рублю.
Анастасия Игнатенко, ведущий аналитик ГК Телетрейд
Оставить комментарий
