«Close to perfect»... Именно так назвал вышедший вчера квартальный отчет компании Boeing (BA) один из ведущих американских аналитиков. Близкий к идеалу! Наверное, лучше и не скажешь?! И реакция участников рынка на такую отчетность была соответствующей. Сразу после выхода - +3%. И далее в течение всего торгового дня - buy, buy и вдогонку - strong buy! В итоге акции компании Boeing выросли за вчерашний день на фантастические для такой компании 10%, а капитализация вплотную подошла к цифре в 150 млрд. долларов. Также порадовал нас вчера еще один старожил фондового рынка - компания AT&T (T). Здесь рост был поменьше - «всего» 5%. Но то с какой легкостью это было сделано - достойно уважения. Все же недаром акции этого телекоммуникационного гиганта относятся к категории защитных активов.

Вообще вчерашний день показал, что американские компании прекрасно себя чувствуют и тот безостановочный рост, который мы наблюдаем в последнее время, имеет под собой вполне реальные основания и его нельзя списывать только на ожидание реформ от президента Трампа.

Естественно, на фоне роста котировок крупнейших компаний лучше всех чувствовал себя индекс Dow Jones, который поднялся почти на полпроцента. Явно хуже обстояли дела у индекса S&P500 из-за выхода неровной отчетности от одного из лидеров биотехнологической отрасли компании Amgen (AMG, -2,76%). Однако, несмотря на это S&P500 смог все же закрыться в зеленой зоне. И таким образом, по итогам вчерашнего дня все 3 основных американских индекса вновь обновили свои исторические максимумы. Обороты правда на торгах оставляли желать большего. А с другой стороны, мы как-то забываем, что сейчас самый разгар лета и сезон отпусков и поэтому на торгах вообще можно увидеть не более двух - трех трейдеров.

Решение по ставке Комитета по открытым рынкам ФРС США оказалось вполне предсказуемым и никак не сказалось на ходе торгов. А вот уже после торгов вышла отчетность еще от 3-х знаковых компаний - от Facebook (FB), Gilead Sciences (GILD) и от PayPal (PYPL). Все 3 компании отчитались очень хорошо и на пост-маркете их котировки выросли на 3%-5%. Короче, все хорошо!

По итогам торгов иностранными акциями на Санкт-Петербургской бирже в среду 26 июля было заключено 2 936 сделок с акциями 208 эмитентов на общую сумму более 9 млн. долларов США.

Суперпозитив вчерашнего дня как-то сам собой сошел на нет, так и не реализовавшись в полной мере. Да, вчера мы получили «triple high» на индексах, но все же общий рост был не таким уж убедительным, как хотелось бы. И как «моглось» бы!

Поэтому сегодня мы ждем обычный будничный торговый день. Общий фон при этом абсолютно нейтральный. Азиатские рынки выросли, европейские - в небольшом совершенно не критичном минусе. Ну и нефть при этом после вчерашнего относительно небольшого роста пытается сохранить завоеванные позиции и всеми силами пытается не упасть.

На этом фоне единственным действительно положительным моментов остается выходящая квартальная отчетность компаний. И сегодня есть те, кто может нас действительно порадовать. Еще до начала торгов появится отчетность от одного из лидеров телекоммуникационного сектора - компании Verizon Communications (VZ). После вчерашней блестящей отчетности от AT@T сегодня можно ждать аналогичных данных и от его конкурента. Также большие ожидания связаны с выходом отчетности от одной из ведущих мировых платежных систем - компании MasterCard (MA). Все ее конкуренты уже отчитались и отчитались очень даже хорошо. Так что аналогичного отчета мы ждем и от MasterCard. А вот ожидания от отчетности ведущих компаний биотехнологического сектора - Celgen (CELG) и Bristol-Myers Squibb (BMY) смешанные. Хотя конечно надо быть готовым, что биотехнологические компании всегда могут преподнести сюрприз. Главное, знать какой - хороший или плохой?

Ну а после торгов, надеемся, нас порадует своей отчетностью Amazon (AMZN). Потому что если не он, то кто? А еще есть First Solar (FSLR), Starbucks (SBUX) и INTEL (INTC). Каждая из этих компаний имеет своих фанатов и все, кроме, пожалуй, Intel, который пока выглядит достаточно слабо, могут выдать на-горА отчетность такую же близкую к идеалу как вчера у Boeing.

Общий же прогноз на сегодняшний день мало чем отличается от вчерашнего - только настрой чуть менее боевитей. Но это отнюдь не значит, что мы не сможем увидеть рост индексов в пределах 0,5%. Легко! Поэтому - вперед и вверх. Ведь цель в 2500 пунктов по индексу S&P500 уже так близка!

Медленно, но верно... все ускоряясь и ускоряясь рынок движется все выше и выше, переписывая день за днем свои исторические максимумы. Несколькими днями ранее исторический максимум обновил индекс NASDAQ, Затем позавчера к нему присоединился индекс S&P500. И вот наконец вчера мы увидели обновление максимумов по всем 3-м основным индексам одновременно. Причем сделано это было уверенно и очень даже хорошим ростом в 0,5%.Произошло это во многом благодаря росту акций сырьевых компаний, которые выросли с среднем на 1,2% на фоне дорожающей из-за сокращения запасов нефти. Ура, ура! Очень даже неплохо смотрелись также акции промышленных компаний, подорожавшие в среднем на 0,7%. Ну а в технологическом и биотехнологическом секторах мы наблюдаем стабильный спрос уже несколько последних дней.

Героем же вчерашнего дня стали акции биотехнологической компании Vertex Pharmaceuticals (VRTX, +20,83%), котировки которых буквально улетели в космос после сообщения об успешном окончании клинических испытаний нового препарата для лечения фиброзного цистита.

Вообще надо отметить достаточно интересную деталь текущих торгов. В минусе и причем достаточно хорошем были вчера лишь те компании, которые накануне опубликовали свои квартальные отчеты. Причем было совершенно неважно - хорошая отчетность появилась на свет или нет. Реакция инвесторов была везде абсолютно одинаковой - продавать и фиксировать финансовые результаты. Это мы наблюдали и в акциях компании IBM (IBM, -4,2%), которая ничем не смогла порадовать своих инвесторов по итогам 2-го кватрала 2017 года, и в акциях United Continental (UAL, -5,91%), где отчетность за 2-й квартал была просто блестящей. Аналогичную картину мы могли наблюдать и по окончании торгов, когда вышла отчетность 3-х интереснейших компаний Alcoa (AA), American Express (AXP) и Qualcomm (QCOM). Отчетность была разной. Лучше всех отчитался Amex, неплохо - Alcoa, и прогнозируемо невнятно Qualcomm. Однако независимо от того хороша или же плоха была отчетность акции компаний на пост-маркете дружно ушли вниз, теряя по 2% -3%. И все это на фоне супер позитива, когда индексы день за днем обновляют свои исторические максимумы! Что-то здесь не так, не правда ли?!

По итогам торгов иностранными акциями на Санкт-Петербургской бирже в среду 19 июля было заключено 2 406 сделок с акциями 215 эмитентов на общую сумму более 7,8 млн. долларов США.

Сегодня с утра рынки прямо-таки фонтанируют позитивом. Вдруг всем вокруг стало хорошо и спокойно и инвесторы на всех рынках начали массово покупать акции. Азиатские рынки закрылись, прибавив за день от 0,26% в индексе Hang Seng до 0,62% в основном японском индексе Nikkei 225. Очень и очень уверенно открылись также и европейские фондовые рынки. Здесь рост основных индексов превышает 0,5%.

Нефть тоже не пытается корректироваться после вчерашнего роста и это сильно радует. Короче, на фондовом рынке царит ясная и безоблачная погода.

Та картинка, которую мы сейчас наблюдаем на рынке, очень вписывается в классические сценарии развития событий. Сначала маленький точечный рост в отдельных акциях. Потом несильное движение в отдельных секторах, которые начинают двигать вверх индексы. Затем начинается все ускоряющийся рост по всему фронту бумаг. И наконец... вот это «и наконец» - это именно та стадия роста, на которой мы находимся. Истерическая фаза роста по определению одного из основоположников технического анализа Чарльза Доу. Нам сейчас для полного счастья не хватает одного решающего сильного рывка наверх. Так, чтобы все кото еще не успел купить акции - купил бы их по самой высокой цене и был бы счастлив с ними в ближайшие 2 - 3 года пока рынки будут падать. И в ходе этого рывка мы должны покорить - таки отметку в 2500 пунктов по индексу S&P500. Ведь до заветной вершины осталось совсем немного, совсем чуть-чуть. Всего какой-то 1%. Так почему бы этому не случиться сегодня? Все звезды на небе благоволят этому сегодня. Так что buy и strong buy в начале торгов и short по их завершению.

После достаточно бурных и непредсказуемых торгов прошедшей недели наступила естественная пауза. Инвесторы и спекулянты взяли передышку. Этому способствует и набирающий силу сезон летних отпусков. Никто не желает, барахтаясь в теплом море-океане, думать о своих позициях, открытых на рынке. И поэтому их лучше закрыть или же вообще не открывать.

Вчерашние торги прошли строго по плану предсказанному многими аналитиками. Небольшие обороты и умеренный позитив, поддерживаемый в основном за счет спроса в ценных бумагах технологического сектора. Почему технологического? Да потому что чтобы там не говорили скептики о перекупленности этих бумаг, они по-прежнему остаются основным драйвером современной экономики. Вот и вчера акции технологических компаний возглавили рост и в среднем их капитализация выросла за торги на 0,6%. Лучшими же среди них были акции бесспорного лидера - компании NVidia (NVDA, +4,73%), которые вновь устремились ввысь, прибавив очередные почти 5% к своей стоимости.

Неплохо обстояли дела вчера и у акций сырьевых компаний. Здесь причина роста ясна и совершенно прозрачна - нефть перестала падать и мы наблюдаем вполне естественную коррекцию в нефтяных акциях после значительной просадки. Лидерами роста среди акций нефтяных компаний были Southwestern Energy (SWN, +4,46%) и Apache Corporation (APA, +4,43%), показавшие рост по итогам дня намного более сильный, чем у остальных конкурентов.

Главными же аутсайдерами и лузерами вчерашнего дня стали акции ритейлеров. Их акции потеряли в цене по 5% - 6%. И даже акции крупнейшего ритейлера мира - компании Wal-Mart Stores (WMT, - 2,79%) понесли значительные убытки. И вообще, акции этой компании, как считают некоторые специалисты, достигли сейчас своего локального максимума и поэтому должны упасть в кратко- и среднесрочной перспективе. Этой же версии придерживается и ряд специалистов технического анализа, указывая на сформировавшуюся фигуру «голова - плечи», которая также может свидетельствовать о смене повышательного тренда. Что же касается вчерашнего падения, то поводом для него стал как это ни странно может выглядеть на первый взгляд, начавшийся в понедельник вечером день больших распродаж - Amazon Prime day. И вновь Amazon нанес всем ритейлерам мощный удар «под дых»!

По итогам торгов иностранными акциями на Санкт-Петербургской бирже в понедельник 10 июля было заключено 3 495 сделок с акциями 205 эмитентов на общую сумму чуть более чем 14 млн. долларов США.

У нас на рынке - несколько дней летнего затишья. Как и вчера, сегодня не ожидается ничего важного и существенного. Важные политические новости отсутствуют, выходящие макроэкономические данные не имеют существенного влияния на умы участников рынка, ну а внешний фон в целом абсолютно нейтральный. Радует с утра только азиатские рынки, которые закрылись все поголовно в плюсе, прибавив от 0,5% до 1%. А вот оптимизма на европейских рынках гораздо меньше - они находятся во флэте вблизи нулевых отметок. Аналогичная картина наблюдается и на рынке нефти, и на рынке золота. И там, и там мы видим совершенно небольшое снижение прежде всего за счет незначительного укрепления доллара.

На таком фоне и фьючерсы на американские индексы тоже никуда не двигаются и все просто ждут открытия основной торговой сессии. Но ожидать от нее каких-либо существенных изменений по отношению к вчерашнему дню не стоит. Все будут ждать завтрашнего и последующих дней, когда будут выходить на свет более важные данные, на которые можно будет ориентироваться при принятии инвестиционных решений. Единственно, сегодня вечером, но уже после окончания торгов появятся данные от Американского института нефти с предварительной оценкой запасов сырой нефти и нефтепродуктов. Эти данные конечно же могут повлиять на нефтяные котировки, но... это будет уже после окончания торгов.

Так что сегодня можно ожидать спокойных торгов с низкими оборотами и проторговкой текущих уровней. Единственной новостью, на которую следует обратить внимание, является информация, появившаяся сегодня с утра о поглощении компанией Agilent technologies (A) британской компании Cobalt Light Systems (“Cobalt”), которая занимается разработкой высокоточных спектрографических инструментов для фармацевтической индустрии.

Несмотря на то, что на прошедшей неделе 3 торговых дня из 4 (напомним, во вторник 4 июля был День Независимости) завершались изменением по всем индексам на 0,5% и более, общие итоги оказались более чем скромными. Максимально за неделю вырос DJIA-30 - аж (!!!) на 0,3%. А менее всего - индекс S&P500, значение которого увеличилось на 0,07%. Так что панические настроения, особенно остро чувствовавшиеся в середине недели, к концу недели сошли на нет и в пятницу мысли о panic sell уже вряд ли кого-то посещали.Аналогичная картина наблюдалась и на отраслевом уровне. Конечно, в отдельные дни мы видели достаточно большие продажи в акциях технологического сектора, а также в акциях медицинских и биотехнологических компаний. Однако за неделю компании, работающие в сфере Healthcare, потеряли в среднем всего лишь 0,3%, а технологические компании по итогам прошедшей неделе вообще потерь не понесли. Лучше всех на прошедшей неделе выглядели акции промышленных компаний, подорожавших в среднем на 1,2%. А среди последних стоит выделить акции компаний, работающих в военно-промышленном комплексе, таких как Boeing (BA), Lockheed Martin (LMT) и др. Скорее всего, росту этих акций способствовал общий рост напряженности в мире, связанный с новыми испытаниями межконтинентальной баллистической ракеты властями Северной Кореи.

Кроме промышленных компаний очень даже неплохо чувствовали себя и крупные банки. Весь финансовый сектор за неделю вырос в среднем на 0,8%. А вот, например, акции Bank of America (BAC) за это время подорожали более чем на 2,5%. Ну и, наконец, еще один сектор, мимо которого нельзя пройти. Это сектор авиаперевозок. Акции крупнейших авиакомпаний просто-таки летят вверх также как и их самолеты. За прошедшую неделю они подорожали на 5% - 6%. А акции авиакомпании Delta Air Lines (DAL, +2,0%) в пятницу в итоге смогли - таки переписать свой исторический максимум.

Если же упоминать о главных «лузерах» прошедшей неделе, то это все те же, что и в предыдущие дни - Tesla (TSLA, +1,42%) и General Electric (GE, - 0,61%). И если в первой падение в последний день недели вроде бы остановилось, то акции GE пока, судя по всему, в своем падении останавливаться не собираются.

По итогам торгов иностранными акциями на Санкт-Петербургской бирже на прошедшей неделе было заключено 13 498 сделок с акциями 253 эмитентов на общую сумму более чем 55 млн. долларов США.

Текущая неделя начинается с умеренного позитива. Этот позитив принесла встреча лидеров стран большой двадцатки -G-20, которая завершилась в субботу в Гамбурге. К счастью, эта встреча прошла достаточно тихо и мирно и никаких неприятных сюрпризов она не преподнесла. Приятных сюрпризов правда тоже не было. Но по нынешним временам - отсутствие каких-либо новостей это уже хорошая новость.

И поэтому понедельник начался в более - менее хорошем настроении. По крайней мере фондовые рынки Европы и Азии считают именно так поскольку уверенно торгуются в зеленой зоне.

Правда, справедливости ради надо отметить, что уже после полудня стала «выкидывать фортели» нефть и ее плавное снижение с утра после полудня мск переросло в более стремительное падение приближающееся к -1,0% от закрытия пятницы.

И все же пока на рынке особой нервозности или тревоги не наблюдается. Да и особых поводов для этого сегодня не должно быть. Выходящая макроэкономическая статистика совершенно не в состоянии повлиять на поведение участников рынка и поэтому с очень большой вероятностью торги пройдут сегодня в спокойной обстановке в небольшом повышательном тренде. Фактически мы увидим сегодня продолжение пятничных торгов с основным спросом в акциях технологических компаний, которые будут отыгрывать потери предыдущих дней.

А наиболее интересные события у нас должны развернуться в середине и конце недели - когда будет выступать Джаннет Йеллен (среда - четверг), будут выходить значимые макроэкономические данные (пятница), а также фактически будет дан старт нового сезона корпоративной отчетности - в четверг 13.07 выходит отчетность Delta Air Lines, а в пятницу 14.07 - появится отчетность крупнейших американских банков.