Торги понедельника прошли строго по плану, начертанному еще с утра ведущими аналитиками, а именно - совершенно пассивно с вялыми покупками и еще более вялыми продажами. В итоге индексы чуток оторвавшись от нулевых отметок всю основную торговую сессию провели во флэте. Чуть лучше своих собратьев выглядел индекс Dow Jones (DJIA-30) в основном за счет хорошего спроса в акциях таких технологических и телекоммуникационных гигантов как Verizon Communications (VZ, +1,72%), Cisco Systems (CSCO, +1,67%) и IBM (IBM, +1,03%). В целом же технологический сектор вырос на 0,3%. Это был 2-й результат вчерашнего дня. А лучше всего дела шли в промышленном секторе. Акции промышленных компаний, возглавляемые двумя военно-промышленными гигантами Lockheed Martin (LMT, +1,6%) и Boeing (BA, +0,9%), выросли на вчерашних торгах в среднем на 0,6%. Однако даже в этом секторе было не все так гладко как хотелось бы многим. Продолжаются проблемы у General Electric (GE, -1,26%), акции которой после небольшого отскока вверх в пятницу вчера продолжили свой спуск к новым минимумам, вновь опустившись ниже психологического уровня в 18 долларов за акцию.
Из положительных моментов вчерашнего дня стоит также отметить пробитие очередного сопротивления в акциях Micron Technology (MU, +3,21%). Уверенно пройдя уровень в 46 долларов эти интереснейшие акции теперь, судя по всему, устремились к следующему уровню сопротивления, который находится на отметке в $50. Как говорится, ждем-с...
Еще одна знаковая фишечка, в которой вчера наблюдался повышенный спрос - это акции торговой сети Dollar Tree (DLTR, +2,64%). Рост котировок акций этой компании свидетельствует о том, что участники рынка верят в то, что сегодня Dollar Tree успешно отчитается о своей деятельности в 3-м квартале (отчетность появится еще до начала торгов) и у нее есть еще шансы рвануть на более высокие ценовые уровни.
А вот где все плохо, так это в нефтянке. Несмотря на достаточно высокие цены на нефть, ну не верят инвесторы в акции нефтяных компаний. По итогам вчерашнего дня в первую десятку худших компаний, входящих в индекс S&P500 попали акции целых 5 (!!!) независимых нефтедобывающих компаний - Range Resources Corporation (RRC, -4,05%), Marathon Oil Corporation (MRO, -3,85%), Chesapeake Energy Corporation (CHK, -3,73%), Devon Energy Corporation (DVN, -3,28%) и Southwestern Energy Company (SWN, -2,95%).
На торгах иностранными акциями на бирже SPB продолжают расти обороты и фактически каждый день обновляются рекорды по этим показателям. Так, по итогам вчерашнего дня оборот за торги составил почти 65 млн. долларов. При этот было заключено 7 948 сделок с акциями 303 эмитентов.
Следует также отметить, что дневной оборот по наиболее ликвидным акциям, например, таким как Apple (AAPL) и Exxon Mobil Corporation (XOM) на Санкт-Петербургской бирже за понедельник был сопоставим с оборотом по наиболее ликвидным бумагам на российском рынке, такими как ПАО «Газпром» и ПАО «Банк ВТБ».
Ожидания рынка 21 ноября
Рынок сегодня вполне позитивен. Все зелененькое... Супер оптимизма конечно нет, но все основные финансовые и товарные рынки потихонечку растут (на товарных рынках в минусе только зерновой сегмент). Азиатские фондовые рынки прибавили по итогам дня от 0,7% в Японии до 1,78% в Китае. В Европе оптимизма конечно поменьше, но все равно после фактически нулевого открытия все основные индексы уверено идут вверх и прибавляют к полудню более 0,3%.
В таких условиях фьючерсам на основные американские индексы некуда деваться как тоже расти. Правда, пока они делают это весьма осторожно, прибавляя символические 0,1%. Однако, во время торгов в основную сессию можно ожидать большего напора покупателей и поэтому ожидаемый результат сегодняшних торгов - очередной маленький рост в пределах 0,3%. Будем продолжать подкрадываться к историческим максимумам и одновременно «ощипывать индейку». А куда спешить? Ведь праздник на носу!
Не судьба! Наверное, именно так можно охарактеризовать биржевые торги прошедшей недели. Дергались много, был и позитив и негатив, но все в итоге завершилось банальным сползанием котировок на полпроцента. Чуть лучше выглядел индекс NASDAQ, который по итогам недели все же умудрился (именно умудрился!) закрыться в плюсе, прибавив 0,47%. Случилось это в основном за счет очень даже неплохо чувствовавших себя акций FAANG и прекрасной отчетности Cisco Systems (CSCO, +0,06%).Очень мощно чувствовали себя в течение всей недели и особенно в конце ее акции сферы услуг. «Виной» тому также вышедшая хорошая квартальная отчетность от ведущих мировых ритейлеров - Home Depot (HD, +0,14%) и Wal-Mart Stores (WMT, -2,16%). Последний в пятницу конечно «грохнулся» более чем на 2%, но просто перед этим быки явно перестарались, когда выдернули котировки этих акций почти на 11%. И это был явный перебор!
К грандам ритейлинга в пятницу присоединился и Target (TGT, +5,52%), который также показал, что на подвиги перед сезоном распродаж готовы не только крупнейшие розничные сети, но и ритейлеры по-меньше.
Главными же лузерами прошедшей недели были акции независимых нефте- и газодобывающих компаний, которые всю неделю находились под сильнейшим прессом медведей и только в пятницу они смогли вздохнуть чуть-чуть посвободней. Но все равно по итогам недели результат оказался весьма и весьма печальным. Общие потери всего сырьевого сектора за неделю составили 2,8%, а у отдельные компании потеряли до 5% от своей капитализации.
Что еще следует отметить по итогам прошедшей недели, так это возобновившийся интерес у инвесторов к акциям биотеха. Пока нельзя сказать, что этот интерес распространяется на весь сектор. Скорее инвесторы стали прежде всего подбирать во-первых наиболее просевшие акции, и, во-вторых, лидеров сектора. Это отразилось прежде всего на акциях Selgene (SELG, +0,73%) и Gilead Sciences (GILD, +0,04%). Акции этих компаний росли практически в течение всей недели. Можно также говорить о том, что наконец-то остановились в своем падении и нащупали дно акции Allergan (AGN, +0,04%) и вроде бы там намечается определенный разворот. Вообще-то давно пора!
Но в целом обстановка на рынке несмотря на минимальные изменения индексов смотрится нервно. Показатель индекса страха VIX к концу недели немного снизился, но все равно за неделю он совершил достаточно стремительный поход с 11 пунктов до 15 и обратно. Так что можно сделать вывод, что текущая неопределенность начинает серьезно нервировать участников рынка. И чем дальше - тем больше.
Прошедшая неделя на торгах иностранными бумагами на Санкт-Петербургской бирже прошла под знаком рекордных оборотов. Все больше и больше российских инвесторов подключается к торгам на бирже SPB и как итог растут все показатели биржевых торгов - и количество заключаемых сделок, и общее число торгуемых акций, и, конечно же, общий оборот за торги. Последний показатель, кстати, по итогам недели совсем чуть - чуть не дотянул до отметки в $200 млн. или почти 15 млрд. рублей.
Ожидания рынка 20 ноября
Предстоящая неделя у нас праздничная. В ближайший четверг американцы будут отмечать День Благодарения. Поэтом ожидать каких-либо подвигов от участников рынка скорее всего не стоит. Настроение хоть и пасмурное, но не настолько, чтобы со всего размаха ринуться в океан распродаж. Скорее напротив, еще достаточно сильны позиции быков, которые хоте ли бы вздернуть котировки по всему фронту бумаг еще выше. Но что-то в последнее время это у них не очень хорошо получается. Так что с очень большой вероятностью мы в ближайшие 3 дня продолжим запиливать текущие уровни, на которых рынок находится уже месяц. Тем более что помешать этому вряд ли что-то сможет. Ожидается, что текущая неделя будет относительно тихой и спокойной. Сезон отчетности фактически уже подошел к концу, а выходящие макроэкономические данные будут более - менее значимыми лишь в среду. Так что большинство участников рынка скорее всего предпочтет в эти дни «плыть по волнам» и не грести против ветра. И небольшие колебания в диапазоне плюс\минус 0,5% - это именно то, что сейчас «доктор прописал».
Что касается сегодняшнего дня, то первая его половина окутана облаками из негатива, сотканного из фиксации прибыли на японском рынке (Nikkei-225 снизился на 0,6%) и провала межпартийных переговоров в Германии по поводу формирования нового коалиционного правительства (немецкий DAX-30 теряет 0,2%). К этому надо добавить еще и остатки пятничного «компота», настоянного на опасениях по поводу возможностей реализации налоговой реформы и мы получим текущее снижение фьючерсов на основные индексы в пределах 0,2% -0,3%. Это конечно ни о чем и отыгрывается 10-ю минутами хорошего спроса. Но вот будет ли этот хороший спрос сегодня? Вопрос, ответ на который мы увидим уже в ходе торгов. Но сами торги обещают быть вялыми и безликими на оборотах явно ниже среднего.
Короче, начинаем ощипывать индейку и сильно не паримся. Все лучше (или худшее?) у нас впереди. После Дня Благодарения на рынке будет гораздо веселей.
Легким движением руки... рынок превращается из медвежьего в бычий. Впрочем, ничего нового мы не увидели. В очередной тысячу первый раз за последние 5 - 7 лет победила стратегия, нацеленная на выкуп любых мало-мальски сильных провалов. А провалы становятся все меньше, а быки при выкупе акций - все наглее. Конечно, вчерашнему росту способствовал позитивный внешний фон, хорошая квартальная отчетность от таких грандов американской экономики как Wal-Mart Stores (WMT, +10,9%) и Cisco Systems (CSCO, +5,19%), а также новая волна обсуждений налоговой реформы Трампа. Ну и кроме того, вышли просто-таки шикарные данные по темпам роста промышленного производства. Аналитики ожидали роста с 0,3% до 0,5%. А по факту мы увидели рост за октябрь в размере 0,9%! Америка крута как никогда! Все это вместе привело к бурному всплеску оптимизма и вновь вынесло индексы к историческим максимумам. Индекс NASDAQ настолько «разухарился», что в ходе торгов даже умудрился переписать свой абсолютный максимум, преодолев отметку в 6 800 пунктов. Правда, удержаться на этих уровнях до конца торговой сессии все же не удалось и закрытие дня прошло чуть ниже. Но все равно рост на 1,3% - это, согласитесь, просто-таки великолепный результат. И все же главным забойщиком вчерашнего дня были не акции технологического сектора во главе с акциями Cisco, которые выросли до уровней почти 17-летней давности, то есть периода кризиса доткомов. Впереди «планеты всей» оказались акции лидера мирового ритейлинга - компании Wal-Mart Stores. Их взлет почти на 11% в ходе вчерашних торгов для многих аналитиков наверняка оказался неожиданностью. Да, большинство специалистов ожидали от WMT хорошей и очень хорошей отчетности. Она и вышла таковой. Не блестящей, не потрясающей, но вполне скажем так нормальной, свидетельствующей, что компания развивается и перспективы ее на ближайшее будущее очень даже неплохие. Не более того! Но участники рынка совершенно неожиданно устроили в этих акциях «визг и сопли», покупая их буквально по любой цене. В итоге мы увидели непрерывный безоткатный рост в течение всей торговой сессии и день закрылся на хаях. Причем на абсолютных исторических максимумах за всю историю существования компании. Ну что здесь сказать? Wal-Mart компания конечно хорошая, но быки вчера кажется явно перестарались. И теперь эти акции смотрятся явно перекупленными и несмотря на приближающийся день Благодарения, теперь ее скорее надо шортить, нежели покупать.
Еще одна яркая звездочка вчерашнего дня - это акции платежной системы PayPal (PYPL, +5,82%). Столь сильный рост этих акций вызван, с одной стороны, пересмотром в лучшую сторону перспектив на 4-й квартал 2017 года, и, с другой, сообщением, что PayPal продает свой кредитный портфель на сумму в $5,8 млрд. финансовой компании Synchrony Financial (SYF, +2,65%).
По итогам торгов акциями иностранных компаний на бирже SPB в четверг 16 ноября было заключено 4 842 сделки с акциями 349 эмитентов на общую сумму почти 27 млн. долларов.
Ожидания рынка 17 ноября
Азия закрылась в плюсе, Европа уверенно торгуется в минусе. Пока помогает нефть, которая сегодня решила немного прогуляться наверх и к полудню мск прибавляет чуть более 1%.
Вот фактически весь расклад на сегодня. И что в этой ситуации делать американскому рынку? Правильно - стоять на месте. Вчера хорошо подпрыгнули и наверняка чуток подустали. Поэтому старичку - бычку спешить точно не стоит. Будем держаться вблизи нулевых отметок с робкими попытками пойти чуть выше. Кстати, это вполне может получиться и нельзя исключать некоторого небольшого повышательного тренда внутри дня с ростом по индексам где-нибудь еще на 0,2%.
Если нефть не подведет и будет также как и в первой половине дня держаться бодрячком, то мы вполне возможно увидим сегодня некоторый более серьезный, чем обще рыночный, рост в акциях сырьевых компаний и прежде всего в акциях независимых нефте- и газодобытчиков, которые в последние дни выглядели явно хуже рынка. Единственно, надо помнить, что, как обычно, в пятницу в 21-00 мск будут опубликованы данные от Бейкер - Хьюз о количестве работающих буровых установок. Ожидается их очередной рост и это вполне может испортить настроение участникам, торгующим на рынке нефти.
Хороши должны быть сегодня и акции технологического сектора, которые будут поддержаны ростом котировок в акциях Applied Materials (AMAT, +3,71%). Вчера уже после окончания торгов эта компания опубликовала свою квартальную отчетность и после ее выхода на пост маркете акции AMAT уверенно растут более чем на 2,5%.
Исходя из всего выше сказанного, можно предположить, что сегодня у нас есть все шансы завершить неделю хоть и на слабом, но все же позитиве. Если это случится, то мы завершим неделю по всем индексам в плюсе и это станет хорошим фундаментом для следующей праздничной недели. Ведь День Благодарения уже на носу. Поэтому всем - хорошего торгового дня и спокойных выходных!
Вчерашние опасения по поводу начала массовых распродаж хоть и были вполне обоснованы, но к счастью, оказались лишь опасениями и не более того. Немного повезло с нефтью. Прогноз Американского института нефти (API) о росте запасов более чем на 6 млн. баррелей сбылся лишь частично - рост составил чуть менее 2 млн. баррелей и это позволило нефтяным котировкам даже немного отскочить вверх после нескольких дней падения. Это несколько ослабило давление на акции нефтяных компаний, хотя они по-прежнему бодро шли вниз и в среднем весь сырьевой сектор потерял 0,9%. Что же касается индексов, то здесь конечно все боялись их снижения более чем на 1%. Но эта чисто психологическая отметка устояла и общие потери за день составили пока вполне допустимые и ни на что не влияющие полпроцента. Поэтому, абстрагируясь от всех остальных внешних факторов, пока можно говорить лишь о техническом «выпуске пара» после некоторого перегрева рынка.
Вообще, если посмотреть на цветовую карту рынка, то вчера в зеленый цвет окрасились прежде всего те компании, чьи акции были явными «лузерами» в предыдущие дни. Это акции биотехнологического сектора и в первую очередь Gilead Sciences (GILD, +0,93%), Celgene (CELG, +1,5%) и Allergan (AGN, +0,72%), акции крупнейших банков - JPMorgan Chase (JPM, +0,95%) и Bank of America (BAC, +2,10%), а также суперзвезда последних дней, но только со знаком минус - это акции компании General Electric (GE, +2,01%). Ну акциям GE конечно уже давно пора было остановиться в своем падении, но разочарование инвесторов было (и есть!) настолько велико, что говорить о том, что эти интереснейшие акции нащупали наконец-то дно пока явно рано.
А вот антигероем вчерашнего дня стали акции достаточно мощного ритейлера - компании Target (TGT, -9,87%). Причем после выхода отчетности ничто не предвещало именно такого безрадостного завершения торгов. На премаркете хоть и пошли вниз, но на гораздо меньшую величину - на 2-3%%. Но продажи в течение всего рабочего дня все усиливались и усиливались и итог, как мы видим, оказался совсем уж разочаровывающим. После позитива, который мы увидели после выхода отчетности от компании Home Depot (HD, -1,54%), акции которой, кстати, вчера полностью растеряли весь тот рост, который мы наблюдали накануне, и сама отчетность Target, и негативная реакция на нее участников рынка свидетельствует, что не все «спокойно в датском королевстве», то есть в стане ритейлеров. И проблемы у них только нарастают.
По итогам торгов акциями иностранных компаний на бирже SPB в среду 15 ноября было заключено 6 253 сделки с акциями 345 эмитентов на общую сумму более 41 млн. долларов. Обороты торгов на торгах, как мы видим, стабильно держатся в последние дни на рекордных отметках и можно говорить о переходе торгов на бирже SPB в новое качество.
Ожидания рынка 16 ноября
После вчерашней генеральной примерки маски медведя, рынок кажется понял, что носить ее постоянно он пока не может, да и не хочет. Да, рынок стал более дерганным и это отразилось прежде всего на волатильности. Индекс VIX вырос за последнюю неделю более чем на 30%, поднявшись с отметки ниже 10 пунктов до более чем 13 пунктов. А вчера в ходе торгов на падении в первой половине дня VIX даже примеривался к 15 пунктам. Короче, нервы на фоне осенней непогоды просто ни к черту. Это, пожалуй, единственное, что можно сказать с полной уверенностью. Что же касается текущего уровня цен, то они как стояли близи своих максимумов, так и продолжают там находится и с этой точки зрения пока ничего существенного не произошло. И на рынках продолжается «запил» уже достигнутых уровней.
Вот и сегодня после вчерашнего падения мы с очень большой вероятностью увидим возврат в оставленные пару дней назад «окопы». И тому есть несколько причин. Нефть пока не сильно испугалась некоторого незначительного роста запасов - это раз. Да и вообще товарные рынки в целом вдруг решили, что хватит падать и в одночасье развернулись на 180%. Только цены на олово продолжают свой путь вниз (о, бедный Freeport McMoRan!). А вот цена на алюминий выглядит героем, так что сегодня вполне можно ждать роста цен акций алюминиевых компаний и прежде всего Alcoa (AA) и Arconic (ARNC).
Обстановка на мировых фондовых рынках также стабилизировалась. И даже японцы, потерявшие вчера 1,5% все вернули с лихвой и смотрятся так, как будто бы ничего и не произошло.
Поэтому внешний фон сегодня будет играть явно на стороне биржевых быков. Также позитива можно ожидать сегодня и от выхода макроэкономической статистики. Важнейшим среди всех данных будет показатель роста промышленного производства. Аналитики прогнозируют, что мы должны увидеть его ускорение с 0,2% до 0,5%. И это безусловно также должно поддержать рынок.
Большие надежды связаны сегодня и с выходом квартальной отчетности от крупнейшего ритейлера мира - компании Wal-Mart Stores (WMT). Ожидания аналитиков очень и очень позитивны... НО... зная общую ситуацию в ритейлинге сейчас здесь нужно быть очень осторожными.
Кто еще может порадовать нас сегодня - так это Cisco (CSCO). Правда отчетность этой компании появится уже по окончании торгов и весь позитив, если таковой все же случится, мы будем отыгрывать уже на завтрашних торгах. Однако и в ходе торгов вполне вероятно увидеть повышенный спрос на эти акции.
Поэтому сегодня мы будем отыгрывать вчерашние потери и шансы сделать это очень и очень велики. На величину вчерашнего падения, то есть на 0,5%, мы может быть и не вырастим, но процентов 50 - 70 от этого отыграть нам вполне по силам.
Оставить комментарий
