Нам не дано знать, что будет с американским рынком на следующей неделе. Итоги текущей неделе неутешительны для американских высокотехнологичных акций. Инвесторы разлюбили акции Tesla, Facebook, Amazon. В результате индекс NASDAQ Composite в этом году находится на отрицательной территории, и участники рынка стали более внимательно относится к «медвежьим» сигналам на графике американского высокотехнологичного индекса (в частности по индикаторам MFI и RSI на недельных графиках). Сейчас есть опасность, что коррекция высокотехнологичных акций США перекинется на более широкий сектор акций, что негативно отразится на всех мировых фондовых рынках. Главный экономист Saxo Bank Стин Якобсен напоминает, что каждые пять лет американские индексы корректируются на 25% - 30% (CNBC). По его мнению, в этом год мир вошел слишком оптимистичным для роста». Он рекомендует продать акции и купить облигации Германии или США. После достижения зоны сопротивления 1,900-1,950 по индексу S&P-500 ждет снижения индекса на 25% - 30%.
На американском рынке есть много «скелетов в шкафу», но пока акции растут они из них не вываливаются. Если они начнут вываливаться, это осложнит в дальнейшем восстановление котировок. Можно вспомнить скандал с завышенными ценами на новейшие лекарства от гепатита или скандал с поисковиком местных услуг YELP. До марта котировки YELP росли. Сейчас находятся на «медвежьем тренде». Газета Wall Street Journal сообщила о большом количество жалоб на этот поисковик от владельцев малого бизнеса. Якобы отрицательные отзывы появляются после того как владельцы отказываются платить спонсорские взносы. Федеральная торговая комиссия заявила, что она получила более 2046 жалоб на YELP.
Самый большой вопрос – насколько наш рынок может быть устойчив к коррекциям американского рынка, от которых мы отвыкли. В пятницу индекс MSCI Russia Capped Index закрылся с повышением 0,33%. Вроде бы новый квартал должны быть новые лимиты на покупку, но мы видим, что «быки» не могут закрепиться выше ключевого уровня 19. Что касается индекса ММВБ, то многие опытные участники рынка не видят его в апреле выше 1420 пунктов, например Алексей Труняев из Пробизнесбанка.
Сейчас такое время наступило, что кажется, что все против нас. Все карты против нас. Но бояться этого не надо – мы будет выигрывать, и весь мир будет удивляться! Как же так: «немытая Россия, страна рабов» и провела на высшем уровне Олимпиаду. Слово «Олимпиада» можете заменить на «вернула Крым» или «организовала торговлю нефтью за рубли». Наш друг Алексей Всемирнов считает, что продажа нефти за рубли это глупость, но это глупость не большая чем... требование президента Франции Шарля де Голля обменять принадлежащие Франции доллары США на золото. Надо стоять на страже интересов России!
Наша победа
Политическая стабильность. Рейтинг Владимира Путина возрос на треть, до 80%. Этого хватит для переизбрания. Большинство уверенно одобряет возвращение Крыма у Украины, за это высказалось 88% респондентов "Левада-центра", против всего лишь 7%.
Главное разочарование
Это Янукович! Янукович прилетел в Ростов-на-Дону, но вместо пресс-конференции написал обращение. А первая пресс-конференция была посвящена вопросу «я жив»! Просто нет слов у меня. Путин борется с фашизмом, Лукашенко поборол фашизм за 20 минут (когда после выборов молодчики пошли с арматурой на ОМОН, тот открыл огонь на поражение). Янукович наделал кучу ошибок. Даже когда стало понятно, что в Киеве ему не дадут бороться и надо уезжать в Харьков и что бы организовывать сопротивление он не поехал. Почему не поехал, не знаю – думаю, спасал свои денежки.
Если ты Президент, то твое судьба защищать народ от фашизма или ты забыл Витя, про погромы во Львове, забыл про Бабий Яр? Натворил ошибок – исправляй. А на том свете обязательно спросят: «Витя, что ты сделал для народа?». А ты ответишь: «Я икру красную кушал – было очень вкусно!».
Фонда
Пробил индекс MSCI EM нисходящий тренд (на дневных графиках). Радуемся и рукоплещем, но мы то не фига не пробили 1350 по ММВБ и китайский индекс выглядит «не суперски». Кстати про китайский индекс и цены на медь вам расскажет лучше наш аналитик Елена Шишкина в видео внизу. Там она прогнозировала снижение Твиттера – пока все идет по плану. Ну и FB пробил восходящий тренд вниз.
Так вот насчет нашего рынка. Будет боковая динамика и в первой половине апреля поедет он вниз. Фонды, ориентированные на российские акции, в течение недели, завершившейся 26 марта, сообщили о притоке капитала в размере $219 млн, но это временный фактор. Было бы странно, если бы не активизировались фонды в тот момент, когда капитализация фондового рынка к ВВП РФ находится на минимумах за последние 5 лет. Только дорого они покупать не будут.
Индекс развивающихся рынков сформировал восходящий канал (зеленый цвет) и от верхней его границы будет снижаться. Или...там уровень коррекции есть интересный по FIBO по индексу MSCI EM в районе 41,3 от которого комфортно снижаться. Это не крах – просто малек перегрели индекс, а старт сезона отчетности в США таит в себе неопределенность для всех рынков без исключения. Консенсус прогноз на первый квартал говорит в пользу замедления роста доходов. Доходы корпораций за первые три месяца 2014 года, как ожидается, вырастут на 0,3%. Большая часть компаний испытала на себе последствия аномально холодной погоды в США, которая снизила потребление.
Фактор оттока капитала еще никто не отменял. График курс доллара на ММВБ (рублей за доллар) указывает на слабость «быков» - наиболее успешные из них уже получили 10% от девальвации рубля и они хотят продолжения праздника в апреле. Когда курс пары USDRUB будет тестировать отметку 37, фондовый рынок будет не сильно интересен.
Бояться боковой динамики не надо – рейтинговые агентства грозят через 24 месяца снизить нам рейтинг, но как видим ничего катастрофичного с рынком не происходит. Нам грозят санкциями, нас исключают из G8. Сейчас такое время наступило, что кажется, что все против нас... Но как мудро отметила Эрика Эвер о G8: «Мы, конечно, можем и уйти. Кстати, вежливые люди, уходя выключают свет и перекрывают газ...»
На этот раз поздравления с Н.Г. от участников рынка.
Новогодняя Инвестокрошка (Александр Кузьмин, Жанна Немцова, Степан Демура, Василий Олейник, Ванюта, Майя, ИнвестИнна и многие другие участники рынка) поздравляют с Н.Г. и прогнозируют динамику рынка в 2014 году.
Ноябрь на развивающихся рынках проходит под знаком коррекции, в то же время подъем на развитых рынках продолжается.
В пятницу индекс MSCI World, 72% веса в котором составляют акции трех стран: США, Великобритании и Японии, вырос на 1,10%, индекс развивающихся стран MSCI Emerging Markets вырос на 1,03%. В США стартовал сезон рождественских распродаж, и наибольшие скидки магазины дают на электронику, поэтому высокотехнологичные акции показали лучшую динамику. Например, акции Apple Inc. в пятницу выросли на 1,85%. По прогнозам Национальной федерации розничной торговли рождественские распродажи в этом году побьют прошлогодние.
Что же с развивающимися рынками? С ними все просто. У управляющих глобальных фондов, судя по опросам Рейтер, болит голова от трех проблем: возможного преждевременного сокращения программы покупки облигаций ФРС, грядущих политических дебатов по потолку долга в США и слишком жесткой монетарной политики Европейского центрального банка, и им сейчас не до развивающихся рынков. Вникать в то, почему протестующие в Бангкоке или Киеве окружают правительственные учреждения и кидают камни в полицейских, они не будут. Легче занять выжидательную позицию. Это мы с вами понимаем, что от беспорядков в Таиланде или на Украине свет окон ресторанов и роскошных витрин на Тверской не погаснет, они же, боюсь, не понимают.
Напомню, что прошедшая неделя началась с падения цен на нефть марки Brent на 2 доллара, а закончилась слухами о скорой отставке правительства Медведева, и все это на фоне ухудшавшейся ситуации на денежном рынке. Достаточно событий, чтобы распугать многих инвесторов.
Будет ли декабрьское ралли коротким, как лето в Англии? Скоро увидим. На графике индекса РТС есть сильная поддержка 1390, и на графике индекса ММВБ поддержка 1460 пунктов. Главное событие понедельника — выход индекса деловой активности в промышленности HSBC в Китае. На америкаенском рынке еще остались акции с потенциалом роста. Например, акции Apple закрылись на отметке 556.07 (консенсус-прогноз американских аналитиков 590, и на этом же уровне находится верхняя граница повышательного канала (нижняя 505). Поэтому велика вероятность продолжения ралли в потребительском секторе и секторе электроники.
На нашем рынке есть первоклассные акции для покупки под декабрьское ралли: «Рус Гидро», «Газпром нефть», «Сургутнефтегаз», Многое будет зависеть от заседания членов ОПЕК 4 декабря 2013 года в Вене, но мы считаем, что сюрпризов быть не должно – роль ОПЕК в формировании цены на нефть постепенно снижается. Можно также покупать акции «Сбербанка» об. Сейчас много говорят о грядущем кризисе банковской системы, но в этом вопросе не должно быть недоговоренностей. Если под кризисом имеется в виду кризис ликвидности, то в следующем году он маловероятен. Кризис может быть у коммерческих банков, и он называется кризисом доверия вкладчиков — отзывы лицензий в ближайшие годы продолжатся. У ВТБ и Сбербанка кризиса доверия не будет. Повышение страховки по вкладам с 700 тысяч до миллиона рублей будет отложено на 2017-2018 годы. Это сделано для того, чтобы фонд АСВ выплачивал как можно меньшие суммы страховки. Период до 2018 года можно назвать периодом очистки банковской системы от слабых коммерческих кредитных учреждений и консолидации банковской системы. Роль государственных банков в это время будет расти. Я, например, считаю неправильным то, что государство убивает конкуренцию в банковской сфере, и это еще аукнется, но тренд сейчас именно такой.
Доброе утро, коллеги! Хочу поднять вот такой вопрос: должны ли быть платными тренинги, семинары и т.д.? Или же они должны быть бесплатными?
За платники говорит, то что люди не ценят бесплатные знания (свойство человеческой психологии). Поэтому бесплатно можно проводится что-то основное, какие-то начальные курсы. А если хочешь идти дальше в рост то лучше посещать уже тренинги, лидеров и тд, естественно все это платно и недешево. Аренда помещения, кофе-брейки, звездные спикеры... все стоят денег По-любому.
Против платников говорит то что все самое хорошее в этом мире не продается за деньги. Любовь и дружбу купить нельзя однозначно. Платники притягивают к себе профессиональных «семиарщиков», которые готовы вещать часами о чем угодно, но к рынку это не имеет отношения. Я знаю случаи когда люди продавали Herbalife, а потом мотивировали этими же методами на трейднг.
На бесплатниках может выступить дельный товарищ просто потому что ему скучно сидеть одному и торговать и есть потребность пообщаться с себе подобными (к примеру), но он выступит один раз и два раза и это не будет чесом. Деньги он берет с торговли, а не с семинаров. Если этот товарищ путешествует из города в город с семинарами, то у меня возникает много вопросов.
Живой пример очень крутого трейдера, который нинкогда не будет вести платники. Человека уговаривал сняться на видео несколько месяцев.
Поэтому, я считаю, что в большинстве случаев лучше чтобы расходы на проведения семинаров несли на себе брокерские компании и биржа. По-моему это справедливо. Семинары организовываю редко, но сейчас принял на работу стажера, который будет заниматься «черной работой» и появилась мысль провести бесплатный семинар 18 января Российский рынок акций: перспективные инвестиции 2014.
Последний бесплатный семинар, который я организовывал был 18 апреля и я думаю уже пора. Хочется подвести итоги 2013 года и сделать прогнозы на 2014 год. Цель семинара рассказать, куда выгодно поместить свои сбережения, указать наиболее перспективные активы, а также о методах торговли, которые могут принести наибольший доход в 2014 году. Хочется сделать все это не только силами экспертов компании, где я работаю, но и силами независимых трейдеров и экспертов из Номос-Банка, РГС Управление активами, МФД и других компаний. Во что мне хочется. Регистрация на это бесплатное мероприятия открыта уже сейчас.
Количество мест ограничено, поэтому если вы сомневаетесь — пойдете ли вы на мероприятие или не сможите, лучше на него не регистрируйтесь. Иначе не достанется билетов тем, кто реально хочет пойти на него.
Сегодня изучал учебные семинара и вебинары конкурентов. Я хоть и работаю в Церихе, но могу оценить силу и слабость конкурентов. Почему меня пробило на эту тему? Фондовый рынок сейчас не всем интересен, а золото и валюта это вечная тема. Еще ставки по кредитам вечная тема. Так вот... тщательно проведя анализ кокурентов я нашел интересный семинар, вернее конференцию «Торговля мировыми валютами как лучшая альтернатива ФОРЕКС» от компании «Открытие» и Московской биржи.
Признаюсь я поехал в эту компанию и даже побеседовал на эту тему, ну тут случилось... первый раз в жизни у меня полетела карточка SD в видеокамере. Я вставил ее в комп, и внезапно около файлов появились знаки $$$$$$$$$$$$$$/ А через три минуты файл перестал читаться. Очень неприятно, но с другой стороны это знак! Надо не видео смотреть, а идти на семинар 08 августа. Мы в Церихе тоже придумает подобный семинар, а пока поздравим Открытие с тем, что они верно чувствуют современный торговый терминал MetaTrader 5 да и торговля валютой это то, что нужно клиентам.
Обидной порой наблюдать конфликты по пустячным поводам среди трейдеров смартлаба. Вчера видел, как делят пищу ежики – все очень цивилизованно. Ты мне брат и я тебе брат – возьми часть сметаны и уходи с миром.
Вывод:
Будьте мудрее – отдавайте друзьям свою кормовую базу добровольно.
Не ссорьтесь из-за Демуры – берегите нервы. Ежи не знают кто такой Демура.
Не будьте корыстолюбивым – ежи прекрасно обходятся без денег.
Не пытайтесь никого запугать – это низко.
Если лягушки маленькие, это не повод их обижать.
Используйте только качественные шампуни и расчесывайте волосы три раза в лень. Не забывайте, что колючки, когда то давно были волосами.
Круглый стол с участием ведущих аналитиков. Тема: Прогноз финансового рынка на вторую половину 2013 года. Круглый стол с участием лучших управляющих. Тема: Торговля в условиях стагнирующего рынка. (Алгоритмус 2013).
11 июля 2013г. состоялось награждение победителей конкурса <Алгоритмус-2013>, организованного компанией <МФД-ИнфоЦентр> при поддержке Московской Биржи. Ежегодный конкурс проводится на базе системы автоследования торговым сигналам EasyMANi. Генеральным партнером конкурса выступила ИК <Ай Ти Инвест>.
Задачей конкурса является популяризация алгоритмической торговли и систем автоследования за торговыми сигналами среди широких слоев управляющих и инвесторов.
«Ситуация на фондовом рынке не улучшается. Но одна из самых серьёзных проблем — это сокращение кадров. Приходится увольнять сотрудников. И уходят не самые плохие. В результате профессионалы, на подготовку которых было затрачено много средств, сил и времени, остаются не у дел. И сколько уже уволили? А сколько из них нашли работу? Информации нет и она никого не волнует.
Это неправильно. Общественных организаций много, но никто об этом серьёзно не думает.
Я, конечно, пытаюсь что-то делать. Но этого явно мало.
Предлагаю нам всем подумать над решением этой задачи. Есть организация „Сапфир“ и, мне кажется, что Андрею Демченко самое время озаботиться этим. Понимаю, что у него хватает работы. Но это важнее.
А ещё предлагаю создать Комитет по кадровой политике на финансовом рынке. Можно и при НП РТС. Включить туда всехпунктов самых умных кадровиков наших компаний и поставить им задачу сохранения кадров.
Может есть смысл подумать и о формировании фонда материальной поддержки. Я не сторонник бездумного раздавания денег, но мониторить ситуацию надо.
Мы часто в наших стратегиях компаний много и красиво говорим про первоочередную ценность человеческого капитала и социальную ответственность. Это, коллеги, как раз тот случай.
А если кто-то думает, что это его не касается и с ним такого не произойдёт, то я уверен, что он ошибается.
В жизни всякое бывает...
В жизни всякое бывает и для специалистов «бэка» или клиентской поддержки такая забота нужна. Что касается аналитиков и управляющих, то высококвалифицированные кадры работу спокойно находят. За самыми квалифицированными охота идет настоящая. Вот аналитик Михаил Федоров пишет, что за последние полгода было всего две вакансии для аналитиков. Это неправильно. Было больше вакансий, но сейчас не 2005 год и на джоб ру их не вывешивают. Мало того профессионалы сейчас еще и выбирают работодателей. Пример. Один мой приятель (я его снимал на видео часто — не Кузьмин) создает собственную инвесткомпанию и вот сокрушается, что переманили хорошего аналитика. Что за компания я озвучу в августе (пока обещал молчать как рыба). Сейчас рекламирую приятелю Михаила Федорова.
Если допустим, начальник аналитического отдела решил перейти на другую работу командой из шести человек , то это да... проблема. А для одного или двух толковых аналитиков работа всегда найдется.
"Утвердить прилагаемый план мероприятий ("дорожную карту") "Создание международного финансового центра и улучшение инвестиционного климата в РФ", - говорится в распоряжении.
Согласно документу, руководители федеральных органов власти, ответственных за реализацию плана, должны ежеквартально представлять в Минфин информацию об этом. Согласно прилагаемому плану, различные мероприятия по созданию МФЦ включают совершенствование регулирования, защиту прав потребителей финансовых услуг, гармонизацию норм российского законодательства с международными нормами.
Заседание Дискуссионного клуба «Quo vadis» 17.06.13
Оставить комментарий
