Золото в среду демонстрирует высокую волатильность торгов: с утра драгметалл снизился к отметке $1,745 за унцию, затем резко вырос к $1,761. Текущая котировка актива – $1,757 за тройскую унцию.

Давление на металл оказывает рост доходности американских гособлигаций и укрепление доллара на фоне ожиданий публикации важного отчета Минтруда США в пятницу.

Инвесторы активно скупают доллар, являющийся защитным активом наравне с золотом, хеджируя таким образом риски ускорения инфляции и замедления экономического роста. Подорожавший доллар также снижает привлекательность золота в качестве объекта для инвестиций для держателей других валют.

Важный отчет Nonfarm payrolls выйдет в пятницу. Тогда же будут опубликованы данные по безработице в сентябре. Аналитики прогнозируют, что число рабочих мест в США без учета сельскохозяйственного сектора выросло на 473 тыс., а безработица снизилась до 5,1% (с августовских 5,2%).

Стоит отметить, что даже если данные о занятости не продемонстрируют позитивной динамики и просто совпадут с прогнозами, то ФРС США, вероятнее всего, все равно начнет сворачивание стимулов. А это оказывает дополнительное давление на золото.

Американские индексы демонстрируют уверенный рост

Фондовые индексы США показали рост благодаря тому, что накануне наиболее крупные компании IT-сферы распродавали свои ценные бумаги. Индустриальный индикатор The Dow Jones Industrial Average прибавил 0,92%, широкий S&P 500 вырос на 1,05%, а индикатор высоких технологий NASDAQ – на 1,25%.

В то же время инвесторов продолжает беспокоить ряд вопросов. Во-первых, это растущие за счет увеличения стоимости поставок цены на энергоресурсы. Во-вторых, инвесторы ждут перехода от более мягкой к более жесткой денежно-кредитной политике, что негативным образом скажется на фондовых рынках. Предстоящий рост ставок неизбежно приведет к падению высокой стоимости ценных бумаг.

Дефицит американского баланса внешней торговли в последний месяц лета вырос на 4,3% в сравнении с показателем предыдущего месяца и достиг отметки в 73,3 млрд долларов. При этом, по прогнозам экспертов, эта цифра не должна была намного превысить июльские данные.

Показатель деловой активности в прошлом месяце внезапно увеличился до 61,9 пункта с августовских 61,7 пункта, в то время как по прогнозам должен был снизиться до 60 пунктов.

Среди составляющих индикатора Dow Jones наибольшее увеличение стоимости акций показали компании The Goldman Sachs Group Inc. (+3,12%), Microsoft Corporation (+2,00%), UnitedHealth Group Inc. (+1,66%) и International Business Machines (+0,67%). Больше других потеряли в цене бумаги Merck & Company Inc. (-1,81%), и Caterpillar Inc. (-0,33%).

Среди составляющих индикатора S&P 500 больше других прибавили акции компаний Abiomed Inc., Invesco Plc и Netflix Inc., которые выросли на 5,93%, 5,27% и 5,21% соответственно. Среди компаний, чьи акции потеряли в стоимости, оказались Nektar Therapeutics (-5,36%), Ventas Inc. (-3,71%) и Equinix Inc. (-3,25%).

Среди составляющих индикатора NASDAQ больше других увеличились в цене бумаги компаний Bit Digital Inc., Marine Petroleum Trust и Wellness Inc., подорожавшие на 36,36%, 22,11% и 22,05% соответственно. Больше других упали в цене бумаги DatChat Inc. (на 24,29%), Mediaco Holding Inc. (на 23,23%) и Salem Media Group Inc. (на 22,15%).

После недавнего сбоя сервисов Facebook бумаги компании начали восстанавливаться в цене и прибавили 2,06% за день. Также увеличилась стоимость акций компаний Amazon (+0,98%), Apple (+1,42%), Microsoft (+2%) и Alphabet (+1,77%).

На бирже в Нью-Йорке число акций, выросших в цене (1906), превзошло количествоподешевевших (1304). Аналогичным образом ситуация обстоит и на бирже NASDAQ, где подорожали акции 2100 компаний, а упали в цене акции 1440 компаний.

Показатель волатильности, который рассчитывается исходя из индикаторов торговли опционами на S&P 500, снизился на 7,23%, до 21,30.

Фьючерсы на золото с поставкой в декабре упали на 0,41%, до $1 760,35 за тройскую унцию. При этом фьючерсы на нефть WTI прибавили 2% и достигли отметки в $79,17 за баррель, а на нефть Brent выросли на 1,88% и достигли $82,79 за баррель.

На рынке Форекс ситуация неоднозначная: пара EUR/USD упала на 0,22%, в то время как USD/JPY прибавила 0,57%.

GBP/USD: на волне роста удержаться непросто

Британская валюта начала новую неделю на мажорной ноте и постаралась закрепиться в повышательном тренде. Эти попытки происходили с переменным успехом. Дальнейшему усилению фунта могут помешать геополитические и экономические проблемы.

Одним из актуальных вопросов, стоящих перед Великобританией и другими европейскими странами, является острая нехватка топлива. Сложности, связанные с достаточным количеством газа (СПГ) в газохранилищах Европы, затрудняют дальнейший экономический рост. В Великобритании к этой проблеме присоединилась другая: нехватка рабочих рук, в основном водителей грузовиков. На этом фоне возникли сложности с доставкой грузов, запустив череду логистических проблем.

Восстановлению британской экономики, кроме трудностей в цепочках поставок, мешают резкий виток инфляции и возможный рост безработицы. По словам Энди Холдейна, бывшего главного экономиста Банка Англии, страна вошла «в эпоху нестабильной инфляции и низкой экспансии». Напомним, что в августе уровень инфляции в Великобритании равнялся 3,2%, что является самым высоким показателем за последние 10 лет. По мнению представителей Банка Англии, в ближайшее время уровень инфляции превысит 4%, что вдвое больше целевого показателя в 2%.

Сложившаяся ситуация расшатывает позиции фунта, который стремится обрести равновесие. На протяжении текущей недели стерлинг уверенно повышался, стараясь закрепиться в восходящем тренде. Утром в среду, 6 октября, пара GBP/USD торговалась по 1,3609. По наблюдениям аналитиков, «британец» резко вышел из зоны накопления, курсируя в диапазоне 1,3570–1,4000. При этом покупатели фунта стремятся вернуться в эту зону, однако на текущих ценовых уровнях это невозможно. Ближайшая цель для продавцов GBP – обновление минимума в 1,3410, полагают специалисты.

Негативное влияние на динамику фунта оказывает напряженная экономическая обстановка в Великобритании. Нарушение цепочки поставок и растущая инфляция сильно подорвали уровень потребительского доверия (GfK) в стране. Напомним, что GfK исторически является основным индикатором расходов домохозяйств. При этом британские домохозяйства страдают из-за сокращения госфинансирования и роста налогов.

Масла в огонь добавляет нехватка рабочих рук в стране, которая усилилась после выхода Великобритании из Евросоюза. По мнению специалистов, Соединенное Королевство пережило «двойной шок», когда на проблемы Brexit наложилась пандемия COVID-19. По оценкам аналитиков Natixis, экономика Великобритании «перегрета» из-за ускорения роста заработной платы, масштабных затрат на рабочую силу и существенного давления на рынок труда.

Наряду с другими странами еврозоны Великобритания страдает от резкого удорожания сырья, в частности цен на энергоносители. К этому добавляются проблемы Brexit, связанные с поставками на фоне сокращения автотранспорта, а также уменьшение числа работников из ЕС. «Это спровоцировало давление на рынок труда. В итоге компании сталкиваются с серьезными трудностями при найме на фоне сокращения рабочих мест», – резюмируют в Natixis.

Однако текущие трудности не лишили фунта оптимизма. Во вторник, 5 октября, «британец» взлетел до трехнедельного максимума по отношению к евро, оправившись от недавней масштабной распродажи. Причиной этого стали ожидания рынка по поводу возможного подъема процентных ставок. По отношению к американской валюте стерлинг прибавил 0,1%, до 1,3622, слегка превысив недельный максимум. К настоящему времени фунт откатился с завоеванных позиций, но старается не попасть в нисходящую спираль.

В сложившейся ситуации участники рынка полагают, что к февралю 2022 года Банк Англии поднимет процентные ставки. В этом вопросе британский регулятор расходится с европейским, поскольку ЕЦБ не планирует повышать ставки в ближайшее время. Перспектива неминуемого увеличения ставок, о которой сигнализирует Банк Англии, оказывает поддержку стерлингу. В сложившейся ситуации эксперты ожидают укрепления британской валюты к концу текущего года.

Стоимость биткоина во вторник превысила отметку $50 тысяч впервые с 7 сентября. За последние сутки цена увеличилась на 5%, а за неделю – на 18%. Текущая котировка самой популярной криптовалюты – $49,785.

В течение сентября биткоин несколько раз пытался закрепиться выше отметки в $50 тысяч. 7 сентября криптовалюта упала на фоне большой распродажи акций компаний, связанных с криптовалютой и блокчейном. В течение месяца биткоин продолжил падать, достигнув минимума на уровне $40 596 долларов 21 сентября.

И вот на рынок криптовалют вновь вернулись «бычьи» настроения. Аналитики считают, что смена тренда связана с растущим доверием инвесторов к этому классу активов и более гибкими заявлениями ФРС и Комиссии по ценным бумагам и биржам США. Напомним, председатель ФРС Джером Пауэлл в своем недавнем выступлении перед Конгрессом заявил, что регулятор не намерен запрещать криптовалюты.

Рост биткоина потянул за собой и весь остальной крипторынок. Многие криптовалюты также сегодня подорожали в цене. Более того, был отмечен рост акций криптовалютных компаний, таких как Marathon Digital Holdings, Riot Blockchain и Bit Digital.