Открытие Брокер : Страхи эпидемии COVID-19 управляют рынками

К 15:15 мск индекс МосБиржи снижался на 1,77% до 2714,25 п., а РТС падал на 3,56% до 1091,06 п. Отечественный рынок следует в рамках мировой тенденции, которая характеризуется страхами эпидемии COVID-19 с последующим тотальным карантином. Brent упала ниже $40 за баррель. Дополнительные страхи для российских активов связаны с заявлениями кандидата в президенты США Джо Байдена, что РФ является главной угрозой для США. Впрочем, сами американские выборы обладают повышенной неопределённостью, что заставляет мировой капитал проявлять осторожность. Потери более 2% наблюдались сразу в нескольких секторах: транспортном, потребительском, металлов и добычи, телекоммуникаций, электроэнергетике, а также нефти и газа. Худшим был транспортный на фоне возвращения масштабных ограничительных мер в Европе. Химия и нефтехимия и финансы теряли менее 1%. Объём торгов на основной секции Московской биржи достиг 47 млрд рублей к середине дня. Однако зона поддержки 2720-2750 была пройдена – теперь у рублёвого индекса есть потенциал движения до 2600-2650 пунктов. Впрочем, не стоит бояться этой ситуации, а лучше использовать её для открытия длинных позиций. Цикличные акции были дешёвыми, а сложившаяся ситуация делает их ещё более привлекательными для формирования долгосрочных портфелей.

Совет директоров «Газпрома» сократил инвестиционную программу на текущий год. Общий объём освоения инвестиций составит 922,489 млрд рублей, что на 182,235 млрд рублей меньше первоначального плана. Размер финансовых заимствований составит 501,287 млрд рублей, что на 56,482 млрд рублей меньше первоначального плана. Ожидается сокращение операционных расходов на 297,1 млрд рублей. «Русгидро» сообщила о росте чистой прибыли по РСБУ на 29% в январе-сентябре до 42,7 млрд рублей при росте выручки на 17% до 104,9 млрд рублей. «Яндекс» опубликовал сильный отчёт, согласно которому чистая прибыль по US GAAP выросла за III квартал на 356% до 21,9 млрд рублей по сравнению с III кварталом прошлого года. Скорректированная чистая прибыль выросла на 11% до 7,6 млрд рублей. Выручка увеличилась на 30% до 58,3 млрд рублей. Прибыль «НОВАТЭК», относящаяся к акционерам, составила 13,2 млрд рублей в III квартале и 24,1 млрд рублей за девять месяцев. За аналогичные периоды год назад данный показатель составлял 370 млрд рублей и 820,9 млрд рублей соответственно. Лидерство на рынке вновь принадлежало бумагам TCS Group, а также «ФосАгро», привилегированным «Сургутнефтегаза». Самыми слабыми были En+Group, ОГК-2, «АЛРОСА», «Роснефть» и привилегированные «Ростелекома».

Минфин вновь размещает рекордный объём ОФЗ-ПК

Рубль существенно слабел, достигая в моменте 78,57 за доллар и 92,20 за евро. К середине московских торгов баррель Brent стоил около 3100 рублей. Ставки MosPrime остались на уровнях 4,50% на день, 4,53% на неделю и 4,56% на месяц. Негатив для рубля вполне понятен. Пандемия COVID-19 в Европе приобретает масштабы эпидемии, что может привести к тотальному карантину. На этом фоне дешевеет нефть, наблюдается бегство от риска, да ещё американские выборы создают дополнительную нервозность. Однако поговорим о хорошем. «Мы видим некоторое пространство для дальнейшего снижения, но оно ограничено, не такое большое, как было раньше», – сказала глава ЦБ РФ Эльвира Набиуллина в интервью телеканалу CNBC. Соответственно, стратегия покупки ОФЗ с переменным купоном полностью оправдывается. В среду Минфин проводит два аукциона и первый из них уже принёс сюрпризы. Инвесторам были предложены ОФЗ-ПК выпуска 29019 с погашением 18 июля 2029 года. Реализованный рекордный объём составил 430,195 млрд рублей по номиналу при средневзвешенной цене 95,8156% от номинала. По сути, Минфин разместил почти 96% выпуска за один день. Объём спроса составил 474,305 млрд рублей по номиналу. Соответственно, мы можем говорить о том, что слабость рубля далеко не означает падение интереса к российскому долговому рынку. К мск:

USD-RUB – 78,39 (+1,4%),

EUR-RUB – 91,935 (+0,67%),

EUR-USD – $1,173 (-0,48%),

GBP-USD – $1,295 (-0,67%),

USD-JPY – 104,36 (-0,11%).

Пандемия перерастает в панику

Европейские рынки резко снижались. Потери в DAX и CAC40 превышали 3%. Вновь стоит говорить о влиянии распространения COVID-19, которое заставляет принимать всё новые и новые ограничительные меры. Худшим сектором в Европе оказался автомобилестроительный, так как в условиях ситуации «сидим дома» потребность в автотранспорте резко снижается. Слухи в прессе говорят о том, что власти Франции могут пойти на тотальный карантин. В Италии закрытие ресторанов в 18:00 привело к протестам населения. Дополнительным поводом для пессимизма стало заявление президента США Дональда Трампа о том, что никакого пакета экономической поддержки до выборов не будет. Германский Deutsche Bank неожиданно отчитался о прибыли в размере 182 млн евро за III квартал, хотя на рынке ждали очередных убытков. К 15:15 мск:

FTSE 100 - 5633,58 п. (-1,67%),

DAX - 11680,73 п. (-3,17%),

CAC 40 - 4589,51 п. (-2,98%).

Страхи коронавируса и растущие запасы в США вновь давят на нефть

По данным API, на неделе до 23 октября коммерческие запасы нефти в США выросли на 4,6 млн бар. Запасы бензина выросли на 2,3 млн бар., а дистиллятов упали на 5,3 млн бар. Кстати, в случае режима «сидим дома» в осенний период можно ожидать увеличение расходов американцев на топочный мазут, который часто используется для обогрева домов. Heating oil также входит в категорию дистиллятов. Есть и немного позитива. Reuters сообщает, что в Китае потребление авиационного топлива восстановилось почти до уровня перед пандемией за счёт внутреннего спроса на пассажирские и грузовые перевозки. Тем не менее пока рынок подвержен страхам тотальных карантинов в Европе и США. Частичным позитивом для рынка также являются новости об урагане «Зета», который вошёл в Мексиканский залив и может угрожать нефтедобывающей инфраструктуре США. К мск:

Brent - $40,04 (-3,77%),

WTI - $37,74 (-4,62%),

Золото - $1887,7 (-1,27%),

Медь - $6749,47 (-1,03%),

Никель - $16055 (+0,94%).

Американский рынок готов вновь сильно упасть

Фьючерсы на основные индексы США указывали на падение рынка от 1,3% в NASDAQ до 1,8% в Dow Jones. Boeing отчитался об убытках меньше прогнозных, а также планирует сократить до 11 тыс. сотрудников до конца года. Акции General Electric дорожали на расширенных торгах благодаря тому, что компания получила прибыль в III квартале в размере $0,06 на акцию при ожиданиях убытков $0,04. United Parcel Service отчиталась лучше прогнозов по выручке и прибыли благодаря высокому спросу на услуги доставки в ситуации пандемии. First Solar отчиталась лучше ожиданий, а также заявляет, что бизнес солнечной энергетики никоим образом не почувствовал влияние пандемии. Российскому рынку важно закрыть день выше отметки 2720 пунктов, чтобы сигнал на продажу не усилился. Однако сделать это будет сложно, так как инвесторы по всему миру начинают паниковать по поводу активного распространения COVID-19 и возвращения карантинных мер.

Другая аналитика