EBITDA компании в отчетном периоде уменьшилась на 20% на фоне опережающего роста затрат в связи с существенным расширением штата сотрудников и составила 960 миллионов рублей, рентабельность по EBITDA составила 24%.
Затраты на разработку программного обеспечения за отчетный период увеличились в два раза по сравнению с аналогичным периодом годом ранее. В компании добавили, что они были направлены на развитие существующих и запуск новых продуктовых решений по всем направлениям бизнеса на рынке программного обеспечения.
Как указывается в сообщении, компания в 2024 году планирует выплату дивидендов в размере не менее 80% EBITDA на ежеквартальной основе. По итогам второго квартала 2024 финансового года совет директоров "Диасофта" рекомендовал к выплате 472,5 миллиона рублей, что составляет 45 рублей на одну акцию, добавляется там.
Что тут вообще происходит? Уже ММВБ от лоев на 50% процентов вырос и дальше ввысь стремится. А здесь акция опять внизу и не пытается отрастать, хотя уже скоро отсечка под дивы. Все выглядит алогично.
Потому, что кучу гтвна третьесортного по НаИпо на выпускали на рынок, людям влили это говно, и никто за это ответственности не несёт. За завышенные показатели.
❕О рассмотрении возможности проведения дополнительной эмиссии акций ПАО "Диасофт"
Руководство Компании рассматривает возможность проведения дополнительной эмиссии акций в размере 2 % от выпуска ценных бумаг*. Денежные средства будут направлены на расширение инвестиций в разработку продуктов. В ближайшее время данные предложения будут представлены СД. Генеральный директор и ключевые акционеры Компании выражают свое желание принять значительное участие в размещении акций. @stocksi | Ultimate
🥴 Диасофт не вписался в прогноз Разработчик ПО отчитался по МСФО за 9 месяцев 2024 года
Диасофт (DIAS) 👉Инфо и показатели
Результаты: - выручка ₽8,1 млрд (+20% год к году); - EBITDA: ₽3,1 млрд (без изменений); - чистая прибыль: ₽2,8 млрд (динамика не предоставлена).
По итогам 2024 года компания планирует выплатить дивиденды в размере не менее 80% EBITDA.
Бумаги Диасофта (DIAS) падают на 1%.
🚀 Мнение аналитиков МР Диасофт за полный финансовый 2024 год (заканчивается 30 марта 2025 года) ожидал выполнения своего плана по росту выручки на 30%, но что-то явно пошло не так.
Традиционно для IT-компаний 4-й квартал (3-й финансовый квартал в случае Диасофта) становится самым сильным в контексте результатов. Обычно в этот период выручка Диасофта составляла около 35-40% от общего результата. Теперь же, после такого отчета, мы считаем прогнозы компании практически невыполнимыми. Причину всей этой ситуации компании и инвесторы повторяют как мантру — высокая ставка.
Диасофт в течение года активно инвестировал в новые продукты, набирал персонал для выхода в новые сегменты ERP, СУБД и государственного ПО и рассчитывал окупить затраты за счет сильного квартала. Но не тут-то было... В 4-м квартале заказчики на фоне высокой инфляции и "ключа" решили сфокусироваться на своей основной деятельности, поэтому реже вкладывали деньги в цифровизацию и импортозамещение. Результат не заставил себя долго ждать: за 9 месяцев прошлого года разработчик снизил рентабельность бизнеса на 10 п.п., до 26%.
Мы ожидаем, что в этом году компания сосредоточится на своей основной деятельности — разработке банковского ПО — и уже не будет так много инвестировать в новые проекты. А если инвестиции все же продолжатся, то мы ожидаем сильное давление на рентабельность по EBITDAC (EBITDA, скорректированная на капитализированные расходы) без существенного ускорения выручки. Заказчики скорее предпочтут выбрать уже известных вендоров и не тестировать новые продукты, когда необходимо экономить бюджет.
Исходя из всего этого, мы негативно смотрим на инвестиции в акции Диасофта.
Выплатить дивиденды по результатам прошлых лет (из нераспределенной прибыли прошлых лет) в денежной форме в размере 53,30 (Пятьдесят три) рубля 30 копеек на одну обыкновенную акцию Общества в общей сумме 559 650 000,00 (Пятьсот пятьдесят девять миллионов шестьсот пятьдесят тысяч) рублей 00 копеек.
"Это окончательное решение - делать допэмиссию не будем, - сказал Глазков. - Это означает, что потребуется уменьшить размер дивидендов по итогам 2025 финансового года".
Между тем, глава "Диасофта" рассчитывает, что этого делать не придется и компания сможет сохранить выплаты дивидендов на прежнем уровне. А недостающий компании объем инвестиций (допэмиссия задумывалась изначально именно для привлечения дополнительных инвестиций - ИФ) "Диасофту" предоставят его основные акционеры в виде беспроцентного кредита.
Соответственно, за счет использования своих средств разработки "Диасофт" планирует получать дополнительную выручку в размере 200 млн рублей в 2025 году, 675 млн рублей в 2026 году, 2 млрд рублей в 2027 году и 25 млрд рублей в 2030 году.
Компания Диасофт раскрыла консолидированную финансовую отчетность за финансовый год, завершившийся 31 марта 2025 г. См. таблицу: https://bf.arsagera.ru/diasoft-dias/itogi-2024-... Выручка за отчетный период возросла на 10,0% до 10,1 млрд руб. при ожидаемом компанией росте в 30%. Давление на показатель оказал перенос сроков закрытия крупных проектов на 2025 финансовый год, задержка импортозамещения в средних и малых банках, длинные циклы продаж на новых рынках. Доходы от продаж программных продуктов и лицензий н апрограммное обеспечение сократились на 2,3% до 4,8 млрд руб. В сфере внедрения ПО и сопутствующих услуг доходы возросли на 12,2% до 2,9 млрд руб., а доходы от услуг по сопровождению программных продуктов - на 30% до 2,0 млрд руб. на фоне продолжающегося перехода бизнеса на российское ПО. Себестоимость увеличилась на 46,5% до 5,2 млрд руб. в основном на фоне расширения штата, индексации зарплат и роста страховых отчислений. Увеличение отчислений на фонд оплаты труда, а также расходы на рекламу и представительские нужды также привели к росту коммерческих расходов на 42,8% до 645 млн руб. Общие и административные расходы, в свою очередь, снизились на 13,1% и составили 1,8 млрд руб. на фоне снижения расходов на IPO. Как следствие операционная прибыль сократилась почти на четверть и составила 2,3 млрд руб. Сальдо финансовых статей составило 208 млн руб. на фоне роста ставок по размещенным на депозитах денежных средств компании. В результате чистая прибыль компании сократилась на 22,4% и составила 2,4 млрд руб. Отметим также, что совет директоров рекомендовал общему собранию акционеров Общества принять решение о выплате дивидендов по результатам первого квартала 2025 года в размере 80,00 руб. на акцию. Помимо этого, исполнительный менеджмент намерен предложить совету директоров внести изменения в дивидендную политику, снизив базу с не менее 80% от EBITDA до 50% от EBITDA. По результатам отчетности мы внесли изменения в наши прогнозы финансовых результатов, ограничив ожидаемый рост доходов компании и повысив уровень расходов. Помимо этого мы внесли фактический размер дивидендных выплат и скорректировали будущий прогноз. В итоге потенциальная доходность акций компании снизилась. См. таблицу: https://bf.arsagera.ru/diasoft-dias/itogi-2024-... На данный момент акции Диасофта торгуются исходя из P/E 2025 8,8 и P/BV 2025 около 4,0 и не входят в число наших приоритетов. ___________________________________________ Телеграм канал: https://t.me/arsageranews
Подробнее о выборе акций, расчете потенциальной доходности и принципах формирования и управления портфелем читайте в книге «Заметки в инвестировании»: http://arsagera.ru/kuda_i_kak_investirovat/knig...
3 транш по плану буду я брать по цене 1500 рублей!!! И снова увеличу тут позицию в 5 раз!!! 🙂
После покупки 3го транша пакет из 30 акций будет?.....
Здравствуй Друг!!! После покупки 2 транша у меня 20 акций!!! 3 транш еще будет плюс 80 акций !! Итого 100 акций!!! Если будет 4 транш, то 500 акций!!! Вот такая математика!!!
Причина удаления:
Перемещённое сообщение не будет удалено, только эта копия.
Используйте эту форму для отправки жалобы на выбранное сообщение (например, «спам» или «оскорбление»).
Внимание! Уважаемые посетители сайта mfd.ru, предупреждаем вас о следующем: ПАО Московская Биржа (далее – Биржа) является источником и обладателем всей или части указанной на настоящей странице Биржевой информации. Вы не имеете права без письменного согласия Биржи осуществлять дальнейшее распространение или предоставление Биржевой информации третьим лицам в любом виде и любыми средствами, её трансляцию, демонстрацию или предоставление доступа к такой информации, а также её использование в игровых, учебных и иных системах, предусматривающих предоставление и/или распространение Биржевой информации. Вы также не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию для создания Модифицированной информации предназначенной для дальнейшего предоставления третьим лицам или публичного распространения. Кроме того, вы не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию в своих Non-display системах.
