Последние записи в блогах

Ростелеком раскрыл консолидированную отчетность по МСФО и ключевые операционные показатели за 9 мес. 2023 г.

См. таблицу: https://bf.arsagera.ru/svyaz_telekommunikacii_i...

Выручка компании выросла на 14,4% до 498,5 млрд руб. В посегментном разрезе отметим, прежде всего, динамичный рост нового направления – доходов от цифровых сервисов и облачных услуг (+43,1%), составивших 94,2 млрд руб., что было связано с развитием платформенных решений для предоставления социальных сервисов, проектов «цифровой регион», сервисов видеонаблюдения и кибербезопасности.

Доходы от услуг мобильной связи увеличились на 12,4%, составив 173,4 млрд руб., на фоне существенного роста объема дата трафика (+18,8%).

Рост выручки до 76,6 млрд руб. (+5,8%) показал сегмент ШПД при увеличении абонентской базы на 3,0% и ARPU - на 2,7%.

Продолжает снижаться выручка по некогда основному направлению – фиксированной телефонии (-3,7%) за счет сокращения количества абонентов на 10,0%.

Доходы от услуг телевидения прибавили 8,8% и составили 33,5 млрд руб. на фоне положительной динамики абонентской базы, выросшей на 5,7% и увеличения ARPU на 2,9%.

Операционные расходы Ростелекома за отчетный период выросли на 12,5% и составили 405,6 млрд руб. Существенную динамику продемонстрировали расходы на персонал, выросшие до 120,8 млрд руб. (+11,8%) на фоне наращивания численности в цифровых кластерах и индексации вознаграждения сотрудникам. Прочие расходы увеличились на 42,4% до 94,1 млрд руб., что было обусловлено реализацией ряда крупных проектов, сопровождающихся ростом соответствующих доходов. Отметим также наличие прибыли от выбытия основных средств в размере 6,5 млрд руб. как следствие реализации портфеля недвижимости.

В итоге операционная прибыль выросла на 23,7%, составив 92,8 млрд руб.

В блоке финансовых статей по-прежнему доминируют процентные расходы, составившие 35,0 млрд руб., при этом общий долг компании вырос с 420,8 млрд руб. до 429,2 млрд руб.

В итоге чистая прибыль Ростелекома увеличилась на 23,4% до 36,6 млрд руб.

По итогам вышедшей отчетности мы подняли прогноз финансовых показателей на текущий и последующие годы по причине более высоких ожидаемых темпов роста выручки от мобильной связи, дополнительных и облачных услуг. В итоге потенциальная доходность акций компании возросла.

См. таблицу: https://bf.arsagera.ru/svyaz_telekommunikacii_i...

В настоящий момент акции Ростелекома торгуются исходя из P/E 2023 около 5,3 и пока не входят в число наших приоритетов.

___________________________________________

Телеграм канал: https://t.me/arsageranews

Подробнее о выборе акций, расчете потенциальной доходности и принципах формирования и управления портфелем читайте в книге «Заметки в инвестировании»: http://arsagera.ru/kuda_i_kak_investirovat/knig...

Полный курс лекций об инвестициях в свободном доступе по ссылке: https://www.youtube.com/playlist?list=PL_-BehZh...

С начала текущего года сервис «Грузовичкоф» начал получать точечные заказы на аренду спецтехники, и с каждым месяцем спрос возрастал. Учитывая эту тенденцию, эмитентом было принято решение масштабировать услугу, и с осени нынешнего года новое направление бизнеса запущено полноценно.

Основными заказчиками выступают строительные компании, традиционно использующие в своей работе широкий спектр спецтехники для выполнения различных работ. Второй по популярности рыночный сектор, где часто требуется спецтехника, — различные земляные работы (рытьё траншей, выравнивание грунта и т.д). Также услугу заказывают организации, выполняющие дорожно-ремонтные работы: в этом случае требуются самосвалы для перевозки сыпучих грузов, асфальтоукладчики, катки. Обращаются и физлица для выполнения работ в частных секторах и на дачных участках. Сезонности в заказах спецтехники не наблюдается, что позитивно сказывается на прогнозировании доходной части компании.

Дополнительных инвестиций в направление аренды спецтранспорта со стороны эмитента не потребовалось, так как оно реализовано при помощи собственных средств «Грузовичкоф». Сервис осуществляет эту услугу, в том числе, в партнёрстве с транспортными компаниями и индивидуальными предпринимателями.

Сегодня «Грузовичкоф» располагает следующими единицами спецтехники: манипуляторами, с помощью которых поднимают контейнеры, бытовки и т.п.; самосвалами для перевозки сыпучих грузов (песка, щебня); экскаваторами и экскаваторами-погрузчиками; бульдозерами; автокранами и автовышками, тралами и ямобурами, а также асфальтоукладчиками, комбинированными и грунтовыми катками, фрезами для снятия асфальта и дизельными подъёмниками.

Часть техники представлена отечественными марками — так манипуляторы с крановой установкой отечественные, реализованные на базе шасси КАМАЗ. Присутствует и импортная техника, например, шведская, австрийская.

Ежемесячный прирост запросов на новую услугу с начала года составил около 10%. На следующий год компания прогнозирует рост заказов до 500-т в среднем за месяц.

Дальнейшее масштабирование услуги компания собирается проводить, опираясь на фактический объем и специфику будущих заказов.

💡Северсталь.

🥜Ну и разве Хомяк был не прав, зафиксировав спекулятивную позицию!

🥜На вчерашнем снижении бумагу взял на карандаш. Не могу сказать, даст ли график сигнал на перезаход, за частую с этим бывают проблемы. Ну посмотрим, чего гадать.

🥜А вот что мне не нравится, а то что эта слабость образовала максимум ниже предыдущего, а у нас уже был минимум ниже предыдущего и как бы нам сейчас в этой тенденции, пока идëт тягомотина с дивами и прочим периодически возникающем негативчике не поехать бы на снижение в рамках свежей нисходящей тенденции. А это дневка!!!

🥜Короче богатым дядям и тëтям срочно нужно менять ситуацию и обновлять свежий хай, тогда будет и красиво и топчик!)

🐹Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

🐹Заходите к Хомяку в гости, поторгуем вместе: https://t.me/+oATFFqqvxidmNzUy (АО "Хомяк с биржи. Инвестиции и трейдинг".)

💡ИнтерРао.

🥜Вагоны, Вагоны!!!! Зачем рисковать и играть в казино, ищите красивые графики, классные тренды в добротных компаниях и качественные точки входа.

🥜Посмотрите какая красота. Чëткий тренд, размашистые волны. Фундаментал и дивы для подстраховки есть, а цена оттолкнулась от трендовой!

🥜Я чуть ранее добирал и сейчас прям доволен. Ростовая волна формируется очень похожей на предыдущуюю и может выглядеть так. Ну и уж коли пошло такое дело, эта волна по науке должна обновлять предыдущий максимум!

🐹Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

🐹Заходите к Хомяку в гости, поторгуем вместе: https://t.me/+oATFFqqvxidmNzUy (АО "Хомяк с биржи. Инвестиции и трейдинг".)

💡ГлобалТранс.

🥜Вот смотрите Друзья, как в бумаге появляется интересант. Ни супер позитивных новостей, не большого внимания в тг каналах, ни технической составляющей. А бумага раз и поехала и уверенно поехала, день, два, три!!!

🥜До куда она может ехать без остановки и будет ли вообще, знают только гуру, а у меня бумага вышла в б/у и если она не будет останавливаться, я только за.

🥜С технической точки зрения бумага обновила предыдущий максимум, это звоночек на смену нисходящего движения, на восходящее. Сейчас формируется ложный пробой и если он будет отрабатывать, это совсем не страшно и в рамках новой тенденции, если она хочет образоваться, это будет правильно. Хай обновили, теперь надо и образовать минимум выше предыдущего. Так что по сути оба варианта хороши. Ракета без остановки или построение ростовой тенденции на дневках. А уж что задумал рынок, скоро узнаем.

🐹Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

🐹Заходите к Хомяку в гости, поторгуем вместе: https://t.me/+oATFFqqvxidmNzUy (АО "Хомяк с биржи. Инвестиции и трейдинг".)

👋Всех приветствую!

📻 Из интересного на нашем рынке сегодня:

⚡️ TGKA - ТГК-1 опубликует финансовые результаты по МСФО за III квартал и 9 месяцев 2023 года.

👨‍💻 SOFL - Софтлайн опубликует финансовые результаты по МСФО за III квартал 2023 года.

🌐 VKCO - ВК опубликует финансовые результаты за III квартал 2023 года.

🇷🇺 PHOR - СД ФосАгро рассмотрит результаты за 9 месяцев 2023г, возможно будет дана рекомендация по дивидендам.

🇷🇺 FIXP - ВОСА Fix Price Group - в повестке вопрос одобрения редомициляции с Кипра в Казахстан.

▫️ Форум инновационных финансовых технологий FINOPOLIS. День второй

🥜Друзья, сегодня крайне интересный день на события. И события в интересных, по крайней мере для меня бумагах.

🥜В Фиксике будут решать вопрос по переезду в Казахстан. Кстати, если вы не заметили, то бумага уже реализовала краткосрочный спекулятивный сценарий!)

🥜Софтлайн отчитается за 3 квартал. Так же интересно, возможно именно отчëт развернëт бумагу, если будет позитивным. Напомню, у меня есть идея на летний жор в бумаге, но если дают бумагу брать низко, то это можно делать за ранее, по этому я уже сейчас за ней приглядываю (Не ИИР).

🥜Ну и главным событием для меня, это отчëт ВК. Надеюсь тянуть не будут и опубликуют его сегодня. Вот и посмотрим, научился ВК зарабатывать деньги или 2 квартал был случайностью. Меня интересует положительная динамика. Напомню, что во 2ом квартале компания уменьшила долг на 44 ярда и осталось 8 ярдов долга. Не знаю, залезала компания в долг в этом квартале, но я надеюсь, что нет и долг станет меньше, а если выйдем в плюс, то это будет вообще огонь!

🥜В связи недавних событий народ побаивается ВК и вчера для подстраховки в бумаге были продажи. Я ничего не делаю, не гадаю, просто жду отчëт.

🥜Пока жду отчëты, попутно наблюдаю за Россетью, попахивает окончанием локальной коррекции в бумаге, Северсталью, почитаете мысли чуть позже и фьючом газа. Самое главное не уехать за город!!!

🍀Всем удачных торгов!)

🐹Заходите к Хомяку в гости, поторгуем вместе: https://t.me/+oATFFqqvxidmNzUy (АО "Хомяк с биржи. Инвестиции и трейдинг".)

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

Не ожидается важной макроэкономической статистики.

EURUSD:

Распродажи на товарном рынке будут оказывать благоприятное влияние на стоимость американской валюты, поскольку сырье котируется в долларах и имеет с ним обратную корреляцию. На товарном рынке наблюдаются сильные распродажи в сегменте металлов и энергоносителей. Первые снижаются из-за опасений замедления экономического роста в Поднебесной, вторые падают на ожиданиях будущего роста добычи нефти в Саудовской Аравии, поскольку ВВП этой страны в 3 квартале сократилось на 4,5%, что вызвано сокращением производства черного золота. Саудиты в начале лета сделали ставку на сокращение добычи и сильный рост нефтяных цен, что позволило бы Королевству неплохо заработать, однако цены выросли не так сильно, как этого хотелось бы Эр-Рияду.

Торговая рекомендация: Sell 1.0725/1.0757 и take profit 1.0666.

GBPUSD:

На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать роста котировок британской валюты на фоне позитивной динамики рынка госдолга Соединенного Королевства, где наблюдается неплохой спрос на гособлигации со стороны британских банков и пенсионных фондов. С другой стороны, мы можем увидеть укрепление доллара из-за сильного падения нефтяных цен. Котировки чёрного золота на этой неделе упали на 6% и на рынке возникли опасения, что ценник на энергоносители может упасть к отметке $70 за баррель, поскольку страны ОПЕК+ будут увеличивать производство нефти с 1 января.

Торговая рекомендация: флэт 1.2225 -1.2325.

USDJPY:

На рынке сложился устойчивый консенсус, что Центробанк Японии не будет проводить интервенции, пока данная валютная пара не достигнет прошлогоднего максимума, который расположен на отметке 151.93. Глава Банка Японии Уэда в своих последних интервью дал инвесторам сигнал на необходимость сохранения мягкой кредитно-денежной политики в среднесрочной перспективе и теперь рынок не ждет изменений до апреля будущего года. Мягкая монетарная политика японского ЦБ будет способствовать дальнейшему росту спрэда доходности на рынке гособлигаций, что будет оказывать поддержку американскому доллару. На этом фоне коррекцию в данной валютной паре разумно использовать для покупок.

Торговая рекомендация: Buy 150.80/150.50 и take profit 151.55.

💡Софтлайн.

🥜Друзья, вот видите, говорил же, что не надо раньше времени бить в баклуши!

🥜Интересны были бы варианты, которые я нарисовал и вот тогда уже можно было пробовать покупки. А сейчас по прежнему не рыба, не мясо! Интересантов пока нет, в моменте казино. А в целом бумага продолжает смотреть вниз, пока ничего не поменялось. Возможно сползëт до лоя, так что посмотрим.

🐹Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

🐹Заходите к Хомяку в гости, поторгуем вместе: https://t.me/+oATFFqqvxidmNzUy (АО "Хомяк с биржи. Инвестиции и трейдинг".)

💡Селигдар.

🥜Наконец-то то после дивидендных качелей цена устаканилась и начала что-то рисовать на графике.

🥜Собственно говоря формируются 2 спекулятивных канала, синий в котором цена сейчас на лое, мне не интересен. А вот зелёный по интереснее будет.

🥜Наблюдаю по мере возможности, выйдет цена вниз из синего канала или нет.

🐹Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

🐹Заходите к Хомяку в гости, поторгуем вместе: https://t.me/+oATFFqqvxidmNzUy (АО "Хомяк с биржи. Инвестиции и трейдинг".)

Суммарный объем торгов на вторичном рынке по четырем выпускам эмитента составил 104,3 млн рублей. Инвесторы получили перечисленный эмитентом купонный доход по трем выпускам в размере 14,2 млн рублей.

Итоги торгов

Ежемесячный объем торгов по выпускам ООО «Пионер-Лизинг» значительный, в среднем в день — 1–1,5 млн рублей. Эмитент привлекает инвесторов необычными условиями выпусков, которые ограничивают круг покупателей ряда бумаг только квалифицированными игроками (серии 01, БО-П02, БО-П03), однако на ликвидность влияют не значительно: хорошая купонная доходность привлекает.

По облигациям серии БО-П02 месячный объем торгов достиг 28,4 млн рублей, что на 20% больше предыдущего периода. По итогу торгов 31 октября цена составила 105% от номинала (-1,5 п.п.). 20 октября прошла выплата 56-го купона по ставке 18,25% годовых. Ставка 57-го и 58-го купонов увеличена до 19,25% годовых (формула расчета: ставка ЦБ + 6,25%).

По выпуску серии БО-П03 месячный объем торгов по выпуску составил 35 млн рублей, что на 1 млн рублей больше предыдущего периода. 5 ноября состоялась выплата 48-купона по ставке 18% годовых. На декабрьские выплаты 49-купона ставка увеличена до 19% (ставка ЦБ + 6%).

Месячный объем торгов по облигациям серии БО-П04 составил почти 15 млн рублей. Это выпуск с фактически квартальным погашением: эмитент ежеквартально пересматривает ставку и проводит добровольный выкуп. Ближайший состоится 15 декабря, а сбор заявок на него закончился в сентябре. В декабре эмитент объявит о новой ставке на следующий квартал. Цена держится чуть ниже номинала, обеспечивая доходность к декабрю чуть более 15% годовых.

30 октября был выплачен 17-й купон по облигациям серии 01. Согласно формуле расчета ставки (шестимесячная ставка RUONIA + 7%), купонная доходность 18-го купона увеличена до 15,81% годовых, выплата состоится 29 ноября. Месячный объем торгов за октябрь — 26,1 млн рублей — оказался на 30% больше показателя предыдущего периода. Флоатеры как никогда пользуются высоким спросом, однако не стоит забывать и о сроках до погашения и возможном снижении ставки.

Отрасль лизинга на рынке ВДО — одна из наиболее многочисленных по числу выпусков, за счет чего аномальные изменения доходности мало ощутимы при формировании средней доходности. В процессе группировки облигаций по рейтингу с дюрацией более одного года наглядно видна разница доходностей выпусков.

Выборка облигаций по рейтингу B состоит из бумаг эмитентов «Пионер-Лизинг» и «Солид-Лизинг», при этом бумаги «Солида» имеют классическое структурирование и не дают инвесторам всего разнообразия возможностей.

Купонные выплаты

Купонные выплаты по выпуску серии БО-П02 начислены из расчета 13,75% годовых. Общая сумма выплат по выпуску составила 3 млн 390 тыс. рублей. (55-й купон), по одной бумаге — 11,3 рублей.

Купонные выплаты по выпуску серии БО-П03 начислены из расчета 13,5% годовых. Общая сумма выплат по выпуску составила 4 млн 440 тыс. рублей. (46-й купон), по одной бумаге — 11,1 рублей.

Купонные выплаты по выпуску серии 01, доступному только для квалифицированных инвесторов, начислены из расчета 14,47% годовых. Общая сумма выплат по выпуску составила 4 млн 756 тыс. рублей. (16-й купон), по одной бумаге — 11,89 рублей.

Таким образом, общая сумма купонных выплат по четырем выпускам составила 24 млн 801 тыс. рублей.

Данная информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией или рекламой, и финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данном материале, могут не соответствовать вашему инвестиционному профилю, финансовому положению, опыту инвестиций, инвестиционным целям.